مؤشر OBV - وصف التطبيق. مؤشر OBV. وصف مؤشر OBV Forex

اِصطِلاحِيّ "مؤشرOBV "أو كما يطلق عليه أيضًا في الروسية "مؤشر حجم التوازن" أو "مؤشر حجم الرصيد (على مؤشر حجم الرصيد)" تم تطويره في عام 1946 بواسطة Woods and Vignolia وكان في الأصل اسم "الحجم التراكمي (الحجم التراكمي)". حصلت على اسمها الحقيقي بعد ذلك بقليل في عام 1963 ، وذلك بفضل كتاب "استراتيجية جرانفيل الجديدة لتوقيت سوق الأسهم اليومية لتحقيق أقصى ربح" الذي نشره جوزيف إي. جرانفيل (جوزيف جرانفيل).

على الرسم البياني لمحطة تداول Metatrader ، يكون المؤشر عبارة عن خط منحني يتبع الاتجاه. انظر إلى الصورة أدناه:

مؤشر حجم الرصيد - التثبيت في ميتاتريدر

لتثبيت المؤشر ، عليك الذهاب إلى قائمة منصة التداول ميتاتريدر:

"إدراج - المؤشرات - الأحجام على الرصيد":

بعد ذلك ، تظهر نافذة بها إعدادات أداة - مؤشر على حجم التوازن:

لا يحتوي المؤشر على أي إعدادات خاصة. وفي معظم الأحيان يتم تركهم افتراضيًا. ومع ذلك ، يمكنك تثبيت:

1. "تطبيق على"- هنا يمكنك تعيين الأسعار التي سيتم بناء مؤشر On Balance عندها (إغلاق - سعر إغلاق شمعة / شريط ، فتح - سعر فتح شمعة / شريط ، مرتفع - أعلى سعر لفترة تشكيل الشمعة / العمود ، منخفض - أقل سعرلفترة تكوين شمعة / عمود ، إلخ).

2."أسلوب"- هنا يمكنك ضبط لون ونوع وسمك الخط المنحني لمؤشر حجم التوازن.

3. "تأمين الحد الأدنى / الحد الأقصى"- هنا يمكنك تعيين الحد الأدنى و أقصى قيمةفي نافذة المؤشر.

تعتبر علامات التبويب المتبقية في نافذة الإعدادات قياسية واختيارية ، لذلك لا معنى للنظر فيها. تستطيع فعلها بنفسك.

اضغط على زر "موافق":

في منصة التداول ميتاتريدر ، أسفل الرسم البياني للسعر ، ستظهر نافذة "مؤشر حجم الرصيد".

مؤشر OBV - الوصف

يعتمد المبدأ الأساسي لمؤشر OBV على حقيقة أن التغيرات في أحجام التداول تؤثر بشكل مباشر أو غير مباشر على تغير السعر!

إذا تحدثنا "بلغتنا الخاصة" ، فإن المؤشر يوضح لنا: - ما إذا كان المشاركون في السوق يستثمرون أموالهم في هذه الأداة المالية أو العكس ، يسحبون منها ، أي يظهر التدفق النقدي فيما يتعلق بهذه الأداة المالية. يعتقد مؤلف المؤشر نفسه ، جوزيف إي. جرانفيل ، أن حجم التداول قوي القوة الدافعةحركة رأس المال في السوق وأن جميع تغيرات الأسعار تتبع التغيرات في أحجام المعاملات. ووصف مفهوم مصطلح "الحجم" على النحو التالي:

"الحجم هو البخار الذي يدفع محرك السوق!"

وأوضح نظريته على النحو التالي:

مع الزيادة / الانخفاض الحاد في أحجام السوق ، قد لا يتغير السعر على الفور ، ولكن بعد مرور بعض الوقت ، يمكن أن يؤدي هذا الحدث إلى حركة قوية. على سبيل المثال ، إذا بدأ المشاركون في السوق في الوقت الحاضر بالفعل في الاستثمار نقديفي أداة مالية معينة (سهم ، عملة ، سلعة ، وما إلى ذلك) ، ولا يزال المشاركون الأصغر يبيعون ، ثم هناك زيادة كبيرة في مبلغ الأموال المستثمرة دون تغييرات في حركة الأسعار. ولكن سرعان ما يبدأ حجم المشتريات بالتدريج في تجاوز حجم المبيعات ، مما يؤدي إلى انعكاس حاد وحركة صعودية للسعر. وبالتالي ، فإن المؤشر هو القوة الدافعة لانعكاس السوق (الاتجاه).

هناك بعض السمات المميزة للمؤشر:

بالنسبة للاتجاه الصعودي: إذا نما المؤشر مع زيادة متزامنة في الأسعار ، فهذا يخبرنا عن أحجام التداول الكبيرة ويؤكد الاتجاه الصعودي ، أي يوجد حاليًا إقبال كبير. حسنًا ، إذا كان السعر يرتفع ، وكان المؤشر ينخفض ​​في ذلك الوقت ، فهذا يخبرنا عن ظهور التباعد ، أي أن أحجام التداول تنخفض ، وقوة الاتجاه تضعف ، وقريبًا قد يغير الاتجاه اتجاهه.

بالنسبة للاتجاه الهابط: جميع القواعد متطابقة مع ما ورد أعلاه ، ولكن العكس تمامًا.

إذا كان مؤشر حجم التوازن يتحرك في ممر أفقي غير محدد ، فهذا يشير إلى وجود مسطح في السوق في الوقت الحالي.

الخلاصة - مؤشر حجم التوازن:

وبالتالي ، يمكننا القول أن هذا المؤشر تم إنشاؤه للتنبؤ بحركات الأسعار الرئيسية في السوق ، والتي تعتمد على تحليل السعر وأحجام المعاملات.

يربط المؤشر ارتباطًا وثيقًا بحجم التداول وتغيرات الأسعار التي حدثت في هذا الحجم ، بينما يقسم حجم الرصيد إلى موجب وسالب:

- يشير حجم الرصيد الإيجابي إلى حالة يكون فيها سعر إغلاق الفترة الحالية أعلى من سعر إغلاق الفترة السابقة.

- يشير حجم الرصيد السلبي إلى حالة يكون فيها سعر إغلاق الفترة الحالية أقل من سعر إغلاق الفترة السابقة.

مؤشر حجم الرصيد - الحساب

حساب قيمة المؤشر بسيط للغاية ، لأنه يحتوي على قيمة معادلة بسيطة. عند حساب قيمة فترة التداول التالية ، تعتمد قيمة المؤشر بشكل مباشر على القيمة في فترة التداول السابقة ، والحجم الحالي والتغيرات في سعر الأداة المالية.

لذلك ، إذا كان سعر إغلاق فترة التداول الحالية أعلى من سعر إغلاق فترة التداول السابقة ، فأنت بحاجة إلى إضافة حجم الشمعة / الشريط الحالي إلى قيمة المؤشر في الفترة السابقة:

OBV (i) = OBV (i - 1) + الحجم (i)

إذا كان سعر إغلاق فترة التداول الحالية أقل من سعر إغلاق فترة التداول السابقة ، فمن الضروري طرح قيمة حجم الشمعة / الشريط الحالي من قيمة المؤشر في الفترة السابقة:

OBV (i) = OBV (i - 1) - الحجم (i)

في هذه الحالة ، ستكون القيمة النهائية لقيمة الحجم بعلامة ناقص!

إذا كان سعر إغلاق فترة التداول الحالية يساوي سعر إغلاق فترة التداول السابقة ، فستبدو الصيغة كما يلي:

OBV (i) = OBV (i - 1)

OBV (i)- قيمة المؤشر في الفترة الحالية ؛
OBV (i-1)- قيمة المؤشر في الفترة السابقة ؛
الحجم (i)- حجم الشمعة / العمود الحالي.

تعليق:

بادئ ذي بدء ، يجب التأكيد على أنه عند تحليل منحنى المؤشر ، فإنهم لا يولون أهمية كبيرة للقيم العددية ، كما أن المؤشر لا يحتوي على أي مستويات كبيرة. يتم إيلاء المزيد من الاهتمام لسلوك منحنى المؤشر نفسه ، اتجاهه. على سبيل المثال ، في التحليل الفني لأحد المؤشرات ، غالبًا ما يكون موضوع البحث هو الاختلاف بين مخطط السعر والمؤشر (التباعد) أو ، على سبيل المثال ، تأكيد الإشارات عند كسر خط دعم / مقاومة المؤشر.

الملاحظة الثانية المهمة هي حقيقة أنه عند حساب الصيغة ، يتم استخدام المؤشرات أحجام القراد . بعد كل شيء ، نتذكر ما يشبه التعبير "حجم المعاملات من الناحية النقدية"غير موجود في سوق الفوركس. كل علامة تساوي معاملة مكتملة واحدة ، بغض النظر عن مبلغ المعاملة. لذلك ، فإن "حجم التجزئة" هو مجرد إجمالي عدد المعاملات التي تمت ، وليس حجمها من الناحية النقدية. لذلك ، فإن التجارة بمليون دولار والتجارة بالدولار الواحد ستكون متساوية مع علامة واحدة. يمنع هذا التسوية المتداول من تقييم الموقف بموضوعية ، ومع ذلك ، لا يمكن إهمال "حجم التجزئة" أيضًا! لذلك ، بشكل عام ، ينصح المتداولون باستخدام هذا المؤشر على الأطر الزمنية اليومية وما فوق ، حيث ستكون قيم "حجم المال" و "حجم التجزئة" متوازنة ولن تختلف بشكل كبير عن بعضها البعض.

تطبيق المؤشر

مؤشر حجم التوازن ليس مؤشرًا مستقلاً ، ولا يعطي في حد ذاته إشارات واضحة للدخول في صفقة. الغرض الأساسي منه هو تأكيد إشارات المؤشرات الأخرى.

تشمل الخصائص المميزة العامة لمؤشر OBV ما يلي:

- يشير الانخفاض في مؤشرات الحجم إلى انخفاض الاهتمام بأداة مالية (زوج العملات ، والسلعة ، والأسهم ، والمعادن ، وما إلى ذلك) ، أو حدوث تغيير في الاتجاه أو استقرار الأسعار مؤقتًا ؛

- تشير الزيادة في مؤشرات الحجم إلى زيادة الاهتمام بهذه الأداة المالية ، أو زيادة الديناميكيات الحالية أو ظهور اتجاه جديد لحركة الأسعار ؛

- من حين لآخر ، يكون الانخفاض التدريجي في مؤشرات الحجم مصحوبًا بتغيرات حادة في الأسعار ؛

- في كثير من الأحيان ، يشير تكوين القمم على الرسم البياني لمؤشر الحجم إلى انعكاس اتجاه محتمل ؛

- إذا كان السعر داخل ممر (نطاق) سعر معين ، وانكسر المؤشر إلى مستوى مرتفع جديد ، فهذه إشارة شراء. والعكس صحيح ، إذا كان السعر داخل ممر سعر معين ، وانكسر المؤشر إلى قاع جديد ، فهذه إشارة بيع ؛

- في بعض الأحيان ، يرتفع مخطط السعر أو ينخفض ​​بشكل أسرع من مخطط المؤشر. في هذه الحالة ، يخبرنا أن اتجاه السعر الحالي لم يتم تأكيده أيضًا من خلال مؤشرات الحجم ، مما يعني أنه من المحتمل تشكيل ارتفاعات / قيعان جديدة أو حتى تغيير في اتجاه الاتجاه قريبًا.

في كثير من الأحيان ، أثناء التحليل الرسومي ، على الرسم البياني للأداة - مؤشر On Balance Volume ، يتم رسم خطوط الاتجاه ، والتي يشير تفصيلها إلى انهيار محتمل وشيك لخط الاتجاه على مخطط الأسعار ، ونتيجة لذلك ، تغيير في الاتجاه الحالي. يتم فتح التداولات في اتجاه الانهيار. لتأكيد هذه الإشارة ، من المستحسن تلقي إشارات إضافية من مؤشرات أخرى ، أو تحليل رسومي ، أو على الأقل الانتظار قليلاً حتى يتم تأكيد الإشارة.

هناك طريقتان رئيسيتان لاستخدام المؤشر:

1. تأكيد الاتجاه

يعطي مؤشر حجم الرصيد إشارات لتأكيد الاتجاه الحالي ، على النحو التالي:

- إذا كان كل ارتفاع جديد في الرسم البياني للسعر مصحوبًا بارتفاع جديد في مخطط المؤشر ، فهذه إشارة تؤكد الاتجاه الصعودي. فتح صفقة للشراء ؛

- إذا كان كل قاع جديد في الرسم البياني للسعر مصحوبًا بقاع جديد في مخطط المؤشر ، فهذه إشارة تؤكد الاتجاه الهبوطي. نفتح صفقة للبيع.

2. الاختلاف وتغيير الاتجاه

الاختلاف الصاعد

لا يتم تأكيد سقوط الرسم البياني للسعر إلى قاع جديد من خلال سقوط الرسم البياني للمؤشر. ربما ينعكس الاتجاه الهبوطي قريبًا ويصعد أو ينحرف جانبياً. نفتح صفقة للشراء.

تباعد هبوطي

لا يتم تأكيد نمو مخطط السعر إلى مستوى مرتفع جديد من خلال نمو الرسم البياني للمؤشر. ربما ينعكس الاتجاه الصعودي قريبًا وينخفض ​​أو ينحرف جانبياً. نفتح صفقة للبيع.

إذا كان كل شيء واضحًا مع إشارات تأكيد الاتجاه ، فسنركز على الاختلافات بمزيد من التفصيل. الاختلاف هو الإشارة القوية الوحيدة التي يعطيها مؤشر OBV. من المعتقد أن تغيير الاتجاه على الرسم البياني للمؤشر يحدث في وقت أبكر من تغيير الاتجاه المقابل على مخطط السعر. وبالتالي ، فإن تشكيل التباعد (اختلاف الاتجاه بين مخطط السعر ومخطط المؤشر) هو إشارة لفتح صفقة جديدة.

فيما يلي مثال على مخطط تباعد صعودي وهبوط:

خاتمة

مؤشر OBVيجب استخدامها في الرسوم البيانية ذات الأطر الزمنية الكبيرة. استخدام مؤشر On Balance Volume على أطر زمنية أصغر (على سبيل المثال: دقيقة واحدة ، 5 دقائق ، 15 دقيقة) لا معنى له بسبب السمات المميزةأداة - مؤشر حجم الرصيد.

يوضح مؤشر OBV (On Balance Volume) ديناميكيات الحجم اعتمادًا على تغيرات الأسعار. عندما يكون سعر إغلاق الشمعة أعلى من سعر الإغلاق السابق ، فإن الحجم بأكمله مرتبط بحركة صعودية. إذا كان الإغلاق أقل من الفاصل الزمني السابق ، فإن حجم الفترة يكون مرتبطًا بالسقوط. تم تقديم مؤشر OBV لأول مرة في عام 1963 في كتاب New Key to Stock Market Profits بواسطة جوزيف جرانفيل.

في حجم الرصيد هو مؤشر تراكمي: عندما تغلق فترة فوق السابقة ، يضاف حجمها إلى الفطرة السليمةمؤشر؛ عندما تغلق شمعة أقل من سعر إغلاق الشمعة السابقة ، يتم طرح الحجم من القيمة الإجمالية.

مؤشر OBV - التطبيق

يرتفع مؤشر OBV عندما يتجاوز حجم فترات الزيادة حجم فترات الانخفاض. على العكس من ذلك ، ينخفض ​​حجم الرصيد عندما يتجاوز حجم فترات الانخفاض حجم فترات النمو في السعر.

من المعتقد أن ديناميكيات مؤشر OBV غالبًا ما تتفوق على تغيرات الأسعار. يشير نمو المؤشر أثناء التوحيد أو الانخفاض في السعر إلى وجود متطلبات مسبقة للحركة الصعودية. يشير الانخفاض في مؤشر On Balance Volume أثناء التوحيد ونمو الأسعار إلى المتطلبات الأساسية للسقوط. في بعض الأحيان ، يتم استخدام اختراق المستويات على الرسم البياني On Balance Volume كإشارات للدخول في صفقة - غالبًا ما يسبق اختراق الحد الأقصى لمؤشر OBV وضعًا مشابهًا على مخطط السعر.

نظرًا لأن مؤشر OBV تراكمي ، فإن قيمه مطلقهيعتمد على نقطة البداية. لذلك ، من أجل التفسير الصحيح ، من الضروري الانتباه إلى ديناميكيات On Balance Volume وليس القيم المطلقة.

مؤشر OBV لتأكيد الاتجاه

يمكن استخدام مؤشر OBV لتأكيد الاتجاه: يجب أن يتوافق اتجاه حركة السعر المتطرف مع اتجاه النهايات القصوى للمؤشر. بالإضافة إلى تحديد اتجاه الأولوية ، يتم استخدام On Balance Volume أيضًا لتأكيد انهيار المستويات على طول الاتجاه: التغلب على مستويات المقاومة المحلية عندما يكون ارتفاع الأسعار مصحوبًا بتفصيل الارتفاعات المقابلة على مخطط المؤشر. إنه نفس الشيء عند التحرك لأسفل: يجب تأكيد انهيار أقرب مستويات الدعم على الرسم البياني للسعر من خلال الديناميكيات المقابلة للمؤشر.

باستخدام مؤشر On Balance Volume لتأكيد الاتجاه ، مخطط سهم Western Digital Corp. (WDC) ، D1

مؤشر OBV - الاختلاف

يعد تباين مؤشر On Balance Volume والسعر علامة متكررة على انعكاس الحركة. يحدث الاختلاف الصعودي عندما يرتفع مؤشر OBV ويشكل قاعًا أعلى من المستوى السابق ، بينما يتحرك السعر لأسفل ويشكل قمة منخفضة. يعد الاختلاف الصعودي علامة على انعكاس صعودي محتمل. كتأكيد على الانعكاس ، عادة ما يتم استخدام انهيار مستوى المقاومة.

الاختلاف الصعودي لمؤشر OBV متبوعًا بتفكك المقاومة ، مخطط العقود الآجلة للجنيه (6B) ، M5

تباعد هبوطي - ينخفض ​​مؤشر OBV ويشكل قمة محلية أدنى من السابقة ، بينما يتحرك السعر صعودًا ويشكل قمة أعلى من القمة السابقة. يشير الاختلاف الهبوطي إلى وجود متطلبات أساسية لعكس حركة السعر للأسفل. لتأكيد الانعكاس الهبوطي على الرسم البياني للسعر ، يمكنك استخدام اختراق مستوى الدعم.

الاختلاف الهبوطي لمؤشر On Balance Volume متبوعًا باختراق الدعم ، مخطط العقود الآجلة لليورو (6E) ، M5

مؤشر OBV (On Balance Volume) في سوق الفوركس!

نظرًا لعدم وجود بيانات كاملة عن حجم التداول في فوركس ، فإن الاستخدام المباشر لمؤشرات الحجم سينعكس بشكل غير صحيح الوضع الراهنفى السوق. بدلاً من ذلك ، يمكنك استخدام مؤشرات الحجم في العقود الآجلة ذات الصلة للتحليل.

حجم الرصيد هو مؤشر بسيط، والذي يستخدم الحجم والسعر لتحديد ضغط الشراء والبيع. يمكن استخدام مؤشر OBV لتأكيد اتجاه الاتجاه والبحث عن الانعكاسات بعد ظهور الاختلافات. مثل المؤشرات الأخرى ، يجب دمج OBV مع طرق أخرى لتحليل سلوك السعر وتطبيقها مع مراعاة الوضع العام في السوق.

حجم التوازن- بسيط ، أساسي مؤشر فني، الذي يصف ديناميكيات حجم التداول ؛ يمكن استخدام التغيير في حجم التداول للتنبؤ بالتغير في سعر الأداة.

حجم التوازن(اللغة الإنجليزية في حجم الرصيد ، OBV) هي مؤشر بسيط للغاية ، وفي نفس الوقت ، مؤشر أساسي ومهم للتحليل الفني. خصوصية المؤشر هي أنه لا يعمل مع السعر ، كما تفعل المؤشرات التقليدية ؛ يعمل حجم الرصيد حصريًا مع حجم التداولباستخدام أسعار الإغلاق بشكل غير مباشر فقط.

ترجمة المؤشر إلى اللغة الروسية غامضة. على المدى " على حجم التوازن"يترجم حرفيا كـ" الحجم في الميزان». أعتقد أنه من الأفضل الترجمة حجم متوازن"بسبب النعومة والصوتية والتوازن ، في حين أن" حجم التوازن "جاف ومؤيد. أيضا أكثر إثارة للاهتمام هي الترجمة ورقة التوازن"أو في أسوأ الأحوال" حجم التوازن». تحتفظ جميع خيارات الترجمة المذكورة بالمعنى الأصلي للمصطلح. لأن في أغلب الأحيان التقيت به " حجم التوازن"، أستخدم هذه الترجمة في المقالة وفي الموقع وفي الحياة.

ماذا يفعل حجم التوازن

يوفر حجم الرصيد صورة لديناميكيات حجم تداول الأداة. يعرض حجم الرصيد الحجم التراكمي للأداة: إذا كان السهم ينمو ، فعندئذٍ زائد الحجم ، إذا كان السهم ينخفض ​​، ثم مطروحًا منه الحجم.

حساب حجم الرصيد

حساب الميزانية العمومية بسيط للغاية.. لكل فترتي تداول متجاورتين ، هناك ثلاث نتائج محتملة: النمو ، والسقوط ، والثبات. يتم احتساب حجم الرصيد لكل فترة بناءً على التغيير المتعلق بالفترة السابقة. فيما يلي خيارات التغيير والحسابات المقابلة:

1. الارتفاع: OBV k = OBV k-1 + V k
2. السقوط: OBV k = OBV k-1 - V k
3. لا تغيير: OBV k = OBV k-1

حيث ، OBV k هو حجم الرصيد الحالي ، OBV k-1 هو حجم التوازن للفترة السابقة ، V k هو الحجم الحالي.

حساب حجم الميزان بلغة مفهومة

أول OBV = 0 ؛ ثم OBV 1 = V 1 ؛ ثم تبدأ النتائج المختلفة للمزاد:

1. في حالة الارتفاع: تجاوز سعر الإغلاق سعر الإغلاق في الفترة السابقة ؛ أضف قيمة الحجم الحالية إلى قيمة OBV
2. في حالة الانخفاض: سعر الإغلاق أقل من الإغلاق السابق ؛ اطرح قيمة الحجم الحالي من OBV
3. إذا لم يتغير: الإغلاق الحالي يساوي الإغلاق الأخير ؛ الميزانية العمومية تبقى دون تغيير

مثال والقيمة المطبقة لحجم الرصيد

المعنى التطبيقي للمؤشر " حجم التوازن" الشيء هو تتغير قيمة مؤشر حجم الرصيد بشكل أسرع من السعر. أولئك. وفقًا للتغير في مؤشر حجم الرصيد ، من الممكن التنبؤ باتجاه التغيير في سعر الأداةمع احتمال كبير. قد يبدو الأمر سخيفًا: توقع السعر من حيث الحجم! لا!

ألق نظرة على مخطط Visa () ، الذي قدم في مارس 2008 أكبر طرح عام أولي (أي طرح عام أولي) في تاريخ الولايات المتحدة. يوضح الرسم البياني بوضوح كيف مخطط حجم الرصيد يتطابق تمامًا مع مخطط الأسعار. إذا نظرت عن كثب ، يمكنك أن ترى كيف يكون المؤشر في بعض النقاط متقدمًا قليلاً عن السعر (هذا أقل وضوحًا بسبب الشموع اليابانية ؛ تذكر ذلك في الشموع الداكنةإغلاق - على الحافة السفلية للمستطيل ، وللحافة الخفيفة - في الجزء العلوي ، انظر الشكل).

إذا كان حجم التوازن ينمو جنبًا إلى جنب مع السعر ، فهذا يؤكد أساسًا قوة الاتجاه ، لأن. هذا يدل على أن السوق يضخ بنشاط رأس المال إلى هذه الأداة المعينة.

إذا لاحظت تباعدًا في اتجاهات السعر وحجم التوازن ، فكن متشككًا بشأن الاتجاه واستعد لانتظار انعكاس اتجاه حركة المؤشر. أولئك. إذا كان السعر يرتفع وينخفض ​​المؤشر ، فاستعد لانخفاض السعر والعكس صحيح.

من المهم أن نفهم أن القيمة المطلقة للمؤشر ليست ضرورية. أكثر بكثير يلعب اتجاه حركة حجم التوازن دورًا مهمًا.

خاتمة

حجم التوازنأو حجم متوازن- مؤشر تقني بسيط يعرض التغير التراكمي في حجم التداول. يوضح مدى أهمية الاتجاه الحالي ويعطي إشارات قبل انعكاس الاتجاه. يتم استخدام حجم الرصيد في حساب المؤشرات الفنية والتراكبات الأكثر تعقيدًا، لهذا يجب أن يكون لدى كل متداول ومحلل يحترم نفسه فكرة عن حجم التوازن.

مقالات ذات صلة

←

→

1 تعليق

• سيرجي (21.11.08)

  أتساءل كيف سيعمل هذا المؤشر على PFTS. هل لديك مثال على ذلك على مخطط PFTS؟

حجم التوازن (إنجليزي على حجم الرصيد) أو مؤشر OBVتراكمي ويستخدم في التحليل الفني لتقييم الضغط الذي يمارسه المشترون (الثيران) والبائعون (الدببة) في السوق. تم تطوير هذا المؤشر الفني بواسطة Joe Granville ( إنجليزي جو جرانفيل) واقتُرح لعامة الناس في عام 1963 في كتاب "Granville's New Key to Stock Market Profits". كان أحد المؤشرات الأولى التي سمحت لك بتقييم التدفق النقدي الإيجابي أو السلبي الناتج عن التداول. لاحقًا تم استخدامه على نطاق واسع من قبل المحللين الذين بدأوا في استخدامه لتلقي إشارات بناءً على اختلاف OBV والسعر ، وكذلك لتأكيد الاتجاه.

معادلة

معادلة حساب مؤشر OBV في الفترة الزمنية t بسيطة للغاية ويمكن كتابتها على النحو التالي:

حيث OBV t-1 هي قيمة مؤشر حجم التوازن في الفترة الزمنية (t-1) ؛

V t هو حجم التداول في الفترة الزمنية t ؛

C t - سعر الإغلاق في الفترة الزمنية t ؛

C t-1 - سعر الإغلاق في الفترة الزمنية t-1.

تفسير مؤشر OBV

جادل جرانفيل في نظريته بأن التغيير في حجم التجارة يسبق تغير الأسعار. نظرًا لأن المؤشر تراكمي ، تزداد قيمة OBV خلال الفترات التي ترتفع فيها الأسعار وتنخفض خلال فترات انخفاض الأسعار. تفرض قيمته المتزايدة ضغوطًا على السوق ويؤدي إلى مزيد من النمو في الأسعار ، في حين أن قيمته المتناقصة ، على العكس من ذلك ، عادة ما تسبق انخفاضًا إضافيًا في الأسعار. وبالتالي ، يمكن اختزال النظرية نفسها إلى فقرتين رئيسيتين:

• إذا كانت الأسعار تتحرك حاليًا بشكل جانبي أو تنخفض ، وكانت قيمة مؤشر OBV في ارتفاع ، فتوقع ارتفاع الأسعار ؛
• إذا كانت الأسعار حاليًا في حركة جانبية أو ترتفع ، وكانت قيمة المؤشر في انخفاض ، فتوقع أن تنخفض الأسعار.

في هذه الحالة ، القيمة المطلقة لحجم التوازن ليست معلمة مهمة. يجب على المحلل ، أولاً وقبل كل شيء ، الانتباه إلى الخصائص التالية.

1. حدد اتجاه الاتجاه لخط OBV.
2. حدد ما إذا كان يتزامن مع اتجاه اتجاه السعر.
3. تحديد مستويات الدعم والمقاومة المحتملة.

يجب أن نتذكر أن المؤشر يعتمد فقط على أسعار الإغلاق ، والتي يجب أن تؤخذ في الاعتبار عند تحديد الاختلافات أو اختراق مستويات الدعم أو المقاومة. أيضًا ، يجب على المحلل تسوية التغييرات المفاجئة التي قد تكون ناجمة عن أحجام التداول العالية للغاية في بعض الأيام.

الإشارات القائمة على الاختلاف

يمكن استخدام الإشارات المستندة إلى الاختلاف الصعودي أو الهبوطي للتنبؤ بانعكاس الاتجاه. يعتمد هذا النوع من الإشارات على النظرية القائلة بأن التغييرات في أحجام التداول تسبق تغيرات الأسعار.

يحدث الاختلاف الصعودي عندما يرتفع خط مؤشر OBV أو يشكل قاعًا فوق المستوى السابق ، ويكون السعر عند الوقت يمضيإلى أسفل أو حتى يشكل قاعًا جديدًا ، أقل من المستوى السابق. يظهر مثال على الاختلاف الصعودي في الشكل أدناه.

تتحرك أسعار زوج العملات EUR / USD بشكل جانبي ، أي أنها دخلت منطقة التوحيد (نطاق التداول) ، مقيدًا بمستوى الدعم الأدنى ومستوى المقاومة العلوي. في الوقت نفسه ، أظهر مؤشر OBV اتجاهًا تصاعديًا ، وهو تباعد صعودي كلاسيكي. يعد اختراق مستوى المقاومة العلوي في هذه الحالة إشارة موثوقة للشراء ، حيث تلقى تأكيدًا إضافيًا.

يحدث الاختلاف الهبوطي عندما ينخفض ​​خط OBV أو يصنع قاعًا جديدًا ، ويرتفع السعر أو حتى يصنع ارتفاعًا جديدًا أعلى من السابق. يظهر مثال على مثل هذا الموقف في الشكل أدناه.

يظهر مخطط الأسعار لزوج العملات USD / CHF مثال كلاسيكيتباعد هبوطي. تميل عروض الأسعار إلى النمو مع وجود خط دعم محدد بوضوح. على العكس من ذلك ، يميل مؤشر حجم التوازن إلى الانخفاض مع وجود خط مقاومة محدد بوضوح ومستوى دعم ، والذي يشكل أيضًا شكلًا لاستمرار اتجاه المثلث الهابط. يعتبر كسر خط الدعم على مخطط USD / CHF إشارة بيع قوية حيث يحصل على مزيد من التأكيد من خلال نموذج المثلث الهابط على مخطط OBV.

للتلخيص ، فإن الاختلاف بين مؤشر OBV والسعر هو إشارة إلى وجود احتمال كبير لانعكاس الاتجاه الحالي في المستقبل القريب.

تأكيد الاتجاه

يمكن أيضًا استخدام مؤشر حجم التوازن لتأكيد وتحديد قوة الاتجاه السائد. إذا تحركت الأسعار في نفس الاتجاه معها ، كما هو موضح في الشكل أدناه ، فإن الاتجاه يعتبر قوياً.

إذا حافظت الأسعار على اتجاه وسرعة حركتها ، وبدأ المؤشر في التأخر والتحرك تدريجيًا في حركة جانبية ، فهذه علامة على ضعف الاتجاه وزيادة احتمالية انعكاسه. من الإشارات المهمة أيضًا اختراق خط الاتجاه لمؤشر OBV ، نظرًا لأنه إشارة انعكاس وغالبًا ما يكون قبل انعكاس السعر.

مؤشر OBV هو ممثل لمؤشرات الحجم. لأول مرة ، وصف جوزيف جرانفيل مفهوم هذه الأداة في عمله الأدبي المسمى "مفتاح جديد لأرباح سوق الأسهم". نموذج التداول الذي وضعه Granfill مناسب لهذا اليوم. في هذه المقالة سوف ننظر في وصف مفصلمؤشر OBV والتعرف على أيديولوجيته عن كثب.

OBV: الإعداد والوصف والاستراتيجيات

استخدم المؤلف نفسه هذا المؤشر في أسواق السلع ، ومع ذلك ، من الناحية النظرية ، كان ينبغي أن يعمل بنجاح في جميع الأسواق التي يوجد فيها مؤشر حجم لفترة زمنية معينة. يدرك الكثيرون جيدًا أنه نظرًا لخصوصيتها ، لا توجد مؤشرات على حجم الأموال الحقيقية في العقود المتداولة في سوق الفوركس. من المستحيل فعليًا تتبع الحجم الحقيقي لجميع المعاملات في سوق الفوركس ، نظرًا لأنه لا يحتوي على نقطة ربط واحدة وهو لا مركزي. لكي تكون قادرًا على تعويض نقص هذه البيانات بطريقة أو بأخرى ، تم تقديم مفهوم حجم التجزئة. يعكس حجم العلامة الخاصية الكمية لعدد تحركات السعر خلال الفترة الزمنية المحددة. إذا أخذنا في الاعتبار مؤشرات حجم العلامة والحقيقية في نفس الوقت ، فلن تختلف كثيرًا عن بعضها البعض. ومع ذلك ، فإننا نتحدث عن فترات زمنية كبيرة ، ولكن إذا أخذنا في الاعتبار هذه الأنواع من الأحجام خلال اليوم ، فستختلف البيانات عنها بشكل حاد عن بعضها البعض. وبالتالي ، فإن مؤشر OBV سيكون مناسبًا فقط للاستخدام في الأطر الزمنية الكبيرة ، حيث يتم تغطية فترة زمنية أطول.

سيكون جوزيف جرانفيل على يقين من أن الحجم يقع في قلب أي حركة سعرية. لقد فهم بوضوح أن السعر يتغير بعد توزيع الحجم في السوق ، ونتيجة لذلك ، ظهر التعبير: "الحجم هو الوقود الذي يحرك قاطرة السوق بأكملها." وبالتالي ، بدأ استخدام مؤشر حجم الرصيد للتنبؤ باتجاهات الأسعار باستخدام تحليل بأثر رجعي للسوق والحجم الإجمالي. يشار إلى أن هذا المؤشر كان أول أداة تأخذ في الاعتبار بيانات الحجم في حساباتها.

الصيغة التي يتم بها حساب قراءات المؤشر بسيطة للغاية. المؤشرات الحالية للأداة تعتمد بشكل مباشر على ديناميكيات الأسعار التي لوحظت في الماضي ، بالإضافة إلى ذلك ، يتم أخذ مؤشرات الحجم في الاعتبار. عندما تبين أن سعر إغلاق الفترة الحالية أعلى من سعر إغلاق الفترة السابقة ، تضاف مؤشرات الحجم إلى الفرق الناتج. إذا كان سعر الفترة الحالية أقل من الفترة السابقة ، فسيتم طرح مؤشرات الحجم من الرقم النهائي.
إذا انتبهت إلى الشكل أعلاه ، فإن هذا المؤشر لا يحتوي على أي مستويات إشارة مهمة ، والتي يجب مراعاتها. عند النظر في قراءات المؤشر ، يتم أخذ سلوك خط الإشارة واتجاه حركته فقط في الاعتبار. بالإضافة إلى ذلك ، فإن الإشارة الأكثر شيوعًا لهذا المؤشر هي الاختلاف.



يوضح المثال أعلاه اللحظة التي تنحرف فيها حركة السعر الحقيقية عن بيانات المؤشر. سجل السعر قاعًا جديدًا ، لكن المؤشر سجل ارتفاعًا جديدًا في تلك اللحظة. وبالتالي ، ظهرت إشارة محتملة لفتح صفقات الشراء في السوق ، وسرعان ما ارتفع السعر.

كيف يعمل OBV

لشرح مبدأ العمل على حجم التوازن ، أجرى Granfill عددًا من التجارب وتوصل إلى الاستنتاجات النهائية. لقد فهم أن الارتفاع القوي في الحجم لا يؤدي دائمًا إلى تغيير حاد في حركة السعر. خلاصة القول هي أن هناك حاجة إلى أداة من شأنها أن تشير إلى تغيير في الحجم. تم تصميم حجم الرصيد فقط بحيث يمكن للمتداول ملاحظة التغييرات في توزيع الحجم مقدمًا واتخاذ قرار أو آخر في الوقت المناسب.

يشير هذا المؤشر إلى ديناميكيات تغيرات الأسعار ويوفر معلومات عن عدد الصفقات التي تم إجراؤها خلال فترة زمنية محددة. إذا لاحظنا تغيرًا في الأحجام ، لكن السوق ظل في مكان واحد ، فيمكننا في المستقبل القريب توقع تشكيل حركة سعر اتجاهية. قد يكون هذا بسبب حقيقة أن اللاعبين الكبار بدأوا في تغطية مواقعهم بينما يستمر المشاركون الصغار في الاحتفاظ بأوامرهم. في المقابل ، يخبرنا OBV عندما يبدأ الرصيد في التحول نحو المشترين أو البائعين. في هذه اللحظة يمكننا النظر في الدخول المحتملة إلى السوق.

مؤشر توازن الحجم

لا يتم استخدام مؤشر حجم الرصيد المعروض لتلقي إشارات تداول معينة ؛ إنه يلعب دور عامل تصفية إضافي. الإشارة الرئيسية لهذه الأداة هي الاختلاف الذي لا يتشكل كل يوم في ظروف السوق.

يجب أن يكون مفهوماً بوضوح أن الاتجاه الحالي يجب أن يؤكده الحجم. على سبيل المثال ، إذا كان هناك اتجاه تصاعدي ، ولكن لا يوجد حجم في السوق ، فسيكون هذا إشارة مباشرة على ضعف الحركة الحالية ويجب التخلي عن إجراءات التداول. يجب دعم أي حركة كبيرة من خلال الحجم ، ولكن الحجم نفسه لا ينبغي أن يكون ضخمًا ، وإلا فقد "يختنق" الاتجاه.

عند استخدام المؤشر المقدم ، يجدر النظر في بعض النقاط:

1. إذا تم تأكيد قمم السوق من خلال مؤشر OBV ، فيمكن اعتبار الاتجاه الصعودي قويًا نسبيًا.
2. إذا كانت قيعان السوق مدعومة من قبل OBV ، فإن الاتجاه الهبوطي الحالي قوي للغاية.
3. سيكون ظهور التباعد في ظروف السوق دليلاً مباشراً على ضعف الاتجاه الحالي.
4. على الرسم البياني لمؤشر OBV نفسه ، يمكنك إنشاء العديد من الإنشاءات الرسومية في شكل مستويات وخطوط اتجاه. يمكن أن يوفر الارتداد أو الانهيار منها أيضًا معلومات حول مزيد من التطويراتجاه السعر.

في الختام ، أود أن أشير إلى أن Granville أنشأ مؤشر توازن الحجم من أجل تحليل تغيرات الأسعار في الأسواق النشطة. إذا تحدثنا عن البورصة ، فإن لها ساعات فتح وإغلاق تداول خاصة بها ، بالإضافة إلى مؤشرات الحجم - يمكن استخدام هذه المعلومات من قبل كل مشارك في البورصة. كما قلنا سابقًا ، يختلف الوضع مع الأحجام في سوق الفوركس إلى حد ما عن البورصة الحقيقية. ومع ذلك ، فإن التشابه بين قراءات العلامة والحجم الحقيقي على فترات زمنية كبيرة يجعل استخدام المؤشر المقدم منطقيًا ومبررًا تمامًا. يمكن أن يكون إضافة ممتازة لنظام التداول الخاص بك وسوف يمنحك الفرصة لملاحظة اللحظات التي يتم فيها إعادة توزيع القوات في ظروف السوق في الوقت المناسب. في النهاية ، أود أن أشير إلى أن المؤشر يعمل بشكل جيد في الخيارات الثنائية.

هل أعجبتك المادة؟ أخبر أصدقائك

0

0

0

تاجر محترف منذ التسعينيات. أنا أعيش وأعمل في الخارج. الخيارات الثنائية، سوق الأسهم ، الفوركس - هذا هو عنصري وخبزي. وأحب الخبز الطازج والكافيار)) وقت فراغأنا مغرم بالشطرنج وأسلوب الحياة الرياضي.