حساب دوران رأس المال العامل. على ماذا تعتمد النسبة؟ موارد العمل والموظفين والعاملين في المؤسسة

عند تحديد هذا المعامل ، يتم الحصول على مؤشر يميز عدد عمليات دوران المخزون لفترة زمنية معينة. يشير هذا المعامل إلى عدد المرات لفترة زمنية معينة ، يقوم نوع أو آخر من المخزون بدورة كاملة ، أي يعكس معدل دوران المخزون.

حساب نسبة دوران المخزون

هناك خياران لحساب هذا المؤشر:

• بتكلفة المبيعات
• من عائدات المبيعات.

في المتغير الأول ، عند تحديد معدل دوران المخزون ، يعكس البسط تكلفة المبيعات ، ويتم استبدال متوسط ​​قيمة المخزون للفترة التي تم تحليلها في مقام الصيغة.

ك عن. المخزون = تكلفة المبيعات / متوسط ​​قيمة مخزون الشركة

مع خيار آخر لحساب هذا المعامل ، لا يعكس البسط تكلفة المبيعات ، ولكن يتم حساب الإيرادات والمعامل على النحو التالي:

ك عن. المخزون = الإيرادات / متوسط ​​قيمة مخزون الشركة

في المقابل ، يتم تحديد متوسط ​​قيمة مخزون الشركة من خلال المتوسط ​​الحسابي ، أي بالمعادلة:

متوسط ​​قيمة المخزون = (قيمة المخزون الافتتاحي + قيمة المخزون النهائية) / 2.

حساب نسبة دوران المخزون حسب البيانات المالية

من بيان النتائج المالية ، يتم وضع مؤشر السطر 2120 "تكلفة المبيعات" في بسط الصيغة. من ورقة التوازنلحساب متوسط ​​تكلفة المخزون ، تنعكس المعلومات الواردة في السطر 1210 "المخزونات".

يكون حساب متوسط ​​تكلفة المخزون وفقًا للميزانية العمومية كما يلي:

متوسط ​​قيمة المخزون = (السطر 1210 "المخزون" في بداية الفترة + السطر 1210 "المخزون" في نهاية الفترة) / 2.

بواسطة القوائم الماليةصيغة حساب نسبة دوران المخزون هي كما يلي:

ك عن. المخزون = السطر 2120 تكلفة المبيعات / متوسط ​​السطر 1210 المخزون

ومع ذلك ، إذا تم أخذ مؤشر "الإيرادات" كبسط لحساب هذا المعامل ، فإن الصيغة تكون كما يلي:

ك عن. الأسهم = السطر 2110 "الإيرادات" / خط المتوسط ​​1210 "الأسهم"

مدة دوران المخزون واحد في أيام تعني

بالإضافة إلى عدد عمليات دوران الأسهم ، يتم قياس معدل دورانها من خلال وقت التداول أو مدة الدوران ويتم التعبير عنها في أيام الدوران. لتحديد مدة دوران المخزون الواحد بالأيام ، يتم استخدام نسبة الدوران (في معدل الدوران) وعدد الأيام في الفترة. يتم أخذ عدد الأيام في الفترة لتكون 360 أو 365 يومًا.

يتم حساب عدد الأيام (المدة) التي تحدث فيها الأسهم ثورة واحدة بواسطة الصيغة:

مدة دوران المخزون 1 = (عدد الأيام السنوية المقبولة * متوسط ​​قيمة مخزون الشركة) / تكلفة المبيعات

مدة دوران المخزون 1 = (عدد الأيام السنوية المقبولة * متوسط ​​قيمة مخزون الشركة) / الإيرادات

إذا كانت نسبة دوران المخزون معروفة بالفعل ، فإن مدة دوران المخزون هي كما يلي:

مدة دوران الأسهم 1 = العدد السنوي المقبول للأيام / K المجلد. محميات

يظهر انخفاض أو زيادة في نسب الدوران

تشير الزيادة في مدة الدوران إلى انخفاض في معدل دوران المخزون.

الزيادة في معدل دوران المخزون (أي نسبة الدوران) تعني زيادة في الطلب على السلع أو المنتجات النهائية للمؤسسة أو انخفاض - زيادة في المخزون أو انخفاض في الطلب.

مثال على حساب نسبة دوران المخزون

يتم عرض البيانات الأولية لحساب المعامل ومدة الدوران في الجدول 1.

الجدول 1

يتم تحديد متوسط ​​قيمة المخزون ، ويتم إدخال البيانات في الجدول:

2014 = (50406 + 50406) / 2 = 50406 ألف روبل

2015 = (50406 + 57486) / 2 = 53946 ألف روبل

2016 = (57486 + 72595) / 2 = 65040.5 ألف روبل

بناءً على البيانات الواردة في الجدول ، يتم حساب هذا المعامل:

ك عن. مخزون 2014: 306428/50406 = 6.07 دورة ؛

ك عن. الأسهم 2015: 345323/57486 = 6.40 دورة ؛

ك عن. مخزون 2016: 293016 / 65040.5 = 4.50 دورة.

بناءً على نسبة دوران المخزون المحسوبة ، يتم حساب مدة دوران المخزون:

2014: 360 / 6.07 = 59.30 يومًا ؛

2015: 360 / 6.40 = 56.25 يومًا ؛

2016: 360 / 4.50 = 80 يومًا.

في عام 2015 ، مقارنة بعام 2014 ، يمكننا التحدث عن زيادة في النشاط التجاري للمؤسسة ، حيث انخفضت مدة دوران المخزون الواحد بمقدار 3.05 يومًا (من 59.30 يومًا إلى 56.25 يومًا) ، وزاد معدل دوران المخزون بمقدار 0.33 مرة ( من 6.07 ثورات إلى 6.40 ثورات). تشير البيانات الواردة في الجدول 2 إلى تباطؤ في دوران المخزون وانخفاض في النشاط التجاري للمؤسسة في عام 2016 مقارنة بعام 2015: انخفض معدل دوران المخزون بمقدار 1.9 معدل دوران (من 6.40 معدل دوران إلى 4.50 معدل دوران) ، وزادت مدة دوران المخزون بمقدار 23.75 يومًا (من 56.25 يومًا إلى 80 يومًا) ، وهو اتجاه سلبي ويشير إلى انخفاض في الطلب على المنتجات النهائية أو السلع التي يتم تضمينها في مخزون الشركة.

ستختلف نسب الدوران ومدة دوران المخزون ، المحسوبة على حساب تكلفة المبيعات والإيرادات ، اختلافًا كبيرًا عن بعضها البعض ، وهو ما يرتبط بزيادة الإيرادات على تكلفة المبيعات.

رأس المال العامل هو الأموال التي تستخدمها المؤسسة لتنفيذ أنشطتها الجارية ، ويشمل رأس المال العامل مخزون إنتاج الشركة ، والعمل الجاري ، ومخزون المنتجات النهائية والمشحونة ، والمبالغ المستحقة القبض ، وكذلك النقد في متناول اليد و نقديفي حسابات الشركة.

رأس المال العامل هو شرط لا غنى عنه لتنفيذ الأنشطة التجارية من قبل المؤسسة. في الواقع ، رأس المال العامل هو المال المقدم إلى رأس المال العامل وصناديق التداول ، ولا يستحق طريقه بالأموال المستثمرة فيه.

جوهر القوى العاملةيحددها الدور الاقتصادي، الحاجة إلى ضمان عملية التكاثر ، والتي تشمل كلاً من عملية الإنتاج وعملية التدوير. على عكس الأصول الثابتة ، التي تشارك بشكل متكرر في عملية الإنتاج ، يعمل رأس المال العامل في دورة إنتاج واحدة فقط ، وبغض النظر عن طريقة استهلاك الإنتاج ، فإنه ينقل قيمته بالكامل إلى المنتج النهائي.

تكوين وتصنيف رأس المال العامل

الأصول الحالية للمشروع موجودة في مجال الإنتاج وفي مجال التداول. يتم تقسيم أصول الإنتاج المتداولة وأموال التداول إلى عناصر مختلفة تشكل الهيكل المادي لرأس المال العامل.

عناصر رأس المال العامل

تشمل أصول رأس المال العامل ما يلي:

احتياطيات منتجة

العمل الجاري والمنتجات شبه المصنعة من إنتاجها الخاص ؛

المصاريف المستقبلية.

المخزونات الصناعية هي كائنات عمالية معدة للإطلاق في عملية التصنيع. في تكوينها ، يمكن للمرء ، بدوره ، التمييز بين العناصر التالية: المواد الخام والأساسية و المواد المساعدةوالوقود والوقود والمنتجات والمكونات شبه المصنعة المشتراة والحاويات ومواد التعبئة والتغليف وقطع الغيار لـ الإصلاح الحالي، عناصر منخفضة القيمة وسريعة الارتداء.

إن المنتجات قيد التنفيذ والمنتجات شبه المصنعة الخاصة بالتصنيع هي عناصر من العمالة دخلت عملية الإنتاج: المواد والأجزاء والتجمعات والمنتجات التي هي في طور المعالجة أو التجميع ، وكذلك المنتجات شبه المصنعة من التصنيع الخاص ، غير مكتمل تمامًا عن طريق الإنتاج في ورشة عمل واحدة ويخضع لمزيد من المعالجة في ورش العمل الأخرى في نفس المؤسسة.

النفقات المدفوعة مقدما هي بنود غير ملموسة الصناديق الدوارة، بما في ذلك تكاليف إعداد وتطوير المنتجات الجديدة ، والتي يتم إنتاجها في فترة معينة (ربع سنة ، سنة) ، ولكنها تُنسب إلى منتجات الفترة المستقبلية.

تتكون أموال التداول من العناصر التالية:

المنتجات النهائية في المستودعات.

البضائع العابرة (المنتجات المشحونة) ؛

نقدي؛

الأموال في التسويات مع مستهلكي المنتجات.

تسمى النسبة بين العناصر الفردية لرأس المال العامل أو مكوناتها هيكل رأس المال العامل. لذلك ، في الهيكل التناسلي ، تكون نسبة أصول الإنتاج المتداولة وأموال التداول في المتوسط ​​4: 1. في هيكل المخزونات الصناعية في المتوسط ​​في الصناعة ، تحتل المواد الخام والمواد الأساسية المكانة الرئيسية (حوالي 1/4) ، وحصة قطع الغيار والحاويات أقل بكثير (حوالي 3 ٪). المخزونات نفسها لديها نسبة أعلى في صناعات الوقود والمواد كثيفة الاستخدام. يعتمد هيكل رأس المال العامل على الانتماء القطاعي للمؤسسة ، وطبيعة وخصائص تنظيم أنشطة الإنتاج ، وشروط التوريد والتسويق ، والتسويات مع المستهلكين والموردين.

رأس المال العامل القياسي وغير القياسي

يتم تجميع عناصر رأس المال العامل بطرق مختلفة. عادة ، هناك مجموعتان مميزتان ، تختلفان في درجة التخطيط: رأس المال العامل القياسي وغير القياسي. التقنين هو وضع معايير ومعايير مخزون مبرر اقتصاديًا (مخططًا) لعناصر رأس المال العامل اللازمة للتشغيل العادي للمؤسسة. عادة ما يشمل رأس المال العامل العادي رأس المال العامل و المنتجات النهائية. عادة ما تكون أموال التداول غير موحدة.

مصادر تكوين رأس المال العامل

من بين المصادر المستخدمة لتكوين رأس المال العامل ، هناك الأموال الخاصة والمقترضة والمقترضة.

يتم تحديد المبلغ الإجمالي لرأس المال العامل الخاص من قبل المؤسسة بشكل مستقل. عادة ما يتم تحديده من خلال الحد الأدنى من الحاجة إلى الأموال لتكوين المخزونات اللازمة من عناصر المخزون ، لضمان الحجم المخطط للإنتاج ومبيعات المنتجات ، وكذلك لتسديد المدفوعات في الوقت المحدد.

في عملية التخطيط المالي ، تأخذ المؤسسة في الاعتبار نمو وتخفيض معايير رأس المال العامل الخاص بها ، والمُعرَّف على أنه الفرق بين القواعد في نهاية فترة التخطيط وبدايتها. يتم تمويل الزيادة في مستوى رأس المال العامل الخاص في المقام الأول من قبل الموارد الخاصة.

إلى جانب الربح ، يتم استخدام ما يسمى بالخصوم المستقرة لتجديد رأس المال العامل الخاص ، والذي يعادل الأموال الخاصة. الاستدامة هي الالتزامات التي يتم استخدامها باستمرار من قبل المؤسسة المتداولة ، على الرغم من أنها لا تنتمي إليها (على سبيل المثال ، احتياطي المدفوعات المستقبلية للحد الأدنى من الديون للعمال والموظفين أجور، على اشتراكات التأمين الاجتماعي ، وما إلى ذلك) ، إلخ.

كخصوم مستقرة ، هناك متأخرات عادية للأجور والخصومات من شهر لآخر. التأمينات الاجتماعية، رصيد صندوق الإصلاح (الاحتياطي) ، أموال المستهلكين على التعهدات للتغليف القابل للإرجاع ، احتياطي المدفوعات المستقبلية. نظرًا لأن هذه الأموال متداولة باستمرار ، فإن الشركات وحجمها يتقلبان بشكل كبير على مدار العام ، فإنهما الحد الأدنى للمبلغفي هذا العام.

خلال العام ، قد تتغير حاجة الشركات إلى رأس المال العامل ، لذلك لا ينصح بتكوين رأس مال عامل بالكامل من مصادرها الخاصة. "وهذا من شأنه أن يؤدي إلى تكوين فوائض في رأس المال العامل عند نقاط معينة وإضعاف الحوافز لاستخدامها الاقتصادي ، وبالتالي تستخدم الشركة الأموال المقترضة لتمويل رأس المال العامل.

يتم توفير الحاجة الإضافية لرأس المال العامل ، بسبب الاحتياجات المؤقتة ، من خلال قروض بنكية قصيرة الأجل.

بالإضافة إلى الأموال المملوكة والمقترضة ، فإن الأموال المقترضة هي في معدل دوران المؤسسة. هذه حسابات مستحقة الدفع بجميع أنواعها ، بالإضافة إلى أموال للتمويل المستهدف قبل استخدامها للغرض المقصود منها.

تحديد حاجة الشركة لرأس المال العامل

يتم تحديد احتياجات المؤسسة في رأس المال العامل الخاص بها في عملية التقنين ، أي تحديد معيار رأس المال العامل.

الغرض من التقنين هو تحديد المقدار المنطقي لرأس المال العامل المحول لفترة معينة إلى مجال الإنتاج ومجال التداول.

ترتيب التطبيع

يتم تحديد الحاجة إلى رأس المال العامل من قبل المؤسسة عند وضع خطة مالية.

قيمة المعيار ليست ثابتة. يعتمد مقدار رأس المال العامل على حجم الإنتاج وظروف التوريد والتسويق ونطاق المنتجات وأشكال الدفع المستخدمة.

عند حساب احتياجات المؤسسة في رأس المال العامل الخاص بها ، ينبغي مراعاة ما يلي. يجب أن يغطي رأس المال العامل الخاص ليس فقط احتياجات الإنتاج الرئيسي لتنفيذ برنامج الإنتاج ، ولكن أيضًا احتياجات الصناعات المساعدة والإسكان والخدمات المجتمعية والمرافق الأخرى التي لا تتعلق بالنشاط الرئيسي للمؤسسة و ليست على ميزانية مستقلة ، وكذلك ل اصلاحتم تنفيذها بمفردهم. ومع ذلك ، فمن الناحية العملية ، غالبًا ما يأخذون في الاعتبار الحاجة إلى رأس المال العامل الخاص فقط للنشاط الرئيسي للمؤسسة ، وبالتالي يقللون من أهمية هذه الحاجة.

يتم تقنين رأس المال العامل من الناحية النقدية. أساس تحديد الحاجة إليها هو تقدير التكلفة لإنتاج المنتجات (الأشغال ، الخدمات) للفترة المخططة. في الوقت نفسه ، بالنسبة للمؤسسات ذات الطبيعة غير الموسمية للإنتاج ، يُنصح بأخذ بيانات الربع الرابع كأساس للحسابات ، حيث يكون حجم الإنتاج ، كقاعدة عامة ، هو الأكبر في السنة. برنامج. بالنسبة للمؤسسات ذات الطبيعة الموسمية للإنتاج - بيانات الربع الذي يحتوي على أصغر حجم إنتاج ، حيث يتم توفير الحاجة الموسمية لرأس مال عامل إضافي من خلال قروض بنكية قصيرة الأجل.

لتحديد المعيار ، يتم أخذ متوسط ​​الاستهلاك اليومي للعناصر الطبيعية من الناحية النقدية في الاعتبار. بالنسبة لمخزونات الإنتاج ، يتم حساب متوسط ​​الاستهلاك اليومي وفقًا لبنود تكاليف الإنتاج المقابلة ؛ للعمل الجاري - بناءً على التكلفة الإجمالية أو منتجات قابلة للتسويق؛ للمنتجات النهائية - على أساس تكلفة إنتاج المنتجات التجارية.

في عملية التقنين ، يتم وضع معايير خاصة وإجمالية. تتكون عملية التطبيع من عدة خطوات متتالية. في البداية ، يتم تطوير معايير المخزون لكل عنصر من عناصر رأس المال العامل العادي. القاعدة هي القيمة النسبية المقابلة لحجم المخزون لكل عنصر من عناصر رأس المال العامل. كقاعدة عامة ، يتم تعيين القواعد في أيام المخزون وتعني مدة الفترة التي يوفرها هذا النوع من الأصول المادية. على سبيل المثال ، معدل المخزون هو 24 يومًا. لذلك ، يجب أن تكون المخزونات بنفس القدر الذي سيوفره الإنتاج في غضون 24 يومًا.

يمكن تعيين سعر السهم كنسبة مئوية أو من الناحية النقدية لقاعدة معينة.

علاوة على ذلك ، بناءً على معدل المخزون والاستهلاك لهذا النوع من المخزون ، يتم تحديد مقدار رأس المال العامل اللازم لإنشاء احتياطيات طبيعية لكل نوع من رأس المال العامل. هذه هي الطريقة التي يتم بها تحديد المعايير الخاصة.

تشمل المعايير الخاصة رأس المال العامل في المخزونات ؛ المواد الخام والمواد الأساسية والمساعدة والمنتجات شبه المصنعة المشتراة والمكونات والوقود والحاويات والمواد الاستهلاكية منخفضة القيمة (IBE) ؛ قيد التنفيذ والمنتجات شبه المصنعة منتجاتنا؛ في المصاريف المؤجلة المنتجات النهائية.

طرق التطبيع

يتم استخدام الطرق الرئيسية التالية لتطبيع رأس المال العامل: الحساب المباشر ، التحليلي ، المعامل.

توفر طريقة الحساب المباشر حسابًا معقولًا للاحتياطيات لكل عنصر من عناصر رأس المال العامل ، مع مراعاة جميع التغييرات في مستوى التطوير التنظيمي والتقني للمؤسسة ، ونقل عناصر المخزون ، وممارسة التسويات بين المؤسسات. تتطلب هذه الطريقة ، نظرًا لكونها تستغرق وقتًا طويلاً ، خبراء اقتصاديين مؤهلين تأهيلاً عالياً ، وإشراك موظفي العديد من خدمات المؤسسات (التوريد ، والقانون ، وتسويق المنتجات ، وإدارة الإنتاج ، والمحاسبة) في التقنين. لكن هذا يسمح لك بحساب احتياج الشركة لرأس المال العامل بدقة أكبر.

يتم استخدام الطريقة التحليلية في الحالة التي لا تنص فيها فترة التخطيط على تغييرات كبيرة في ظروف المؤسسة مقارنة بالسابقة. في هذه الحالة ، يتم حساب نسبة رأس المال العامل على أساس إجمالي ، مع مراعاة النسبة بين معدل نمو حجم الإنتاج وحجم رأس المال العامل العادي في الفترة السابقة. عند تحليل رأس المال العامل المتاح ، يتم تصحيح مخزونهم الفعلي ، ويتم استبعاد الفائض منها.

باستخدام طريقة المعامل ، يتم تحديد المعيار الجديد على أساس معيار الفترة السابقة من خلال إجراء تغييرات عليه ، مع مراعاة ظروف الإنتاج والتوريد وبيع المنتجات (الأعمال والخدمات) والحسابات.

الأساليب التحليلية والمعاملات قابلة للتطبيق على تلك المؤسسات التي تعمل منذ أكثر من عام ، وقد شكلت أساسًا برنامج إنتاج ونظمت عملية الإنتاج وليس لديها ما يكفي من الاقتصاديين المؤهلين للقيام بعمل أكثر تفصيلاً في مجال تخطيط رأس المال العامل.

من الناحية العملية ، فإن طريقة العد المباشر هي الأكثر شيوعًا. ميزة هذه الطريقة هي الموثوقية التي تتيح لك تحقيق أقصى استفادة حسابات دقيقةالمعايير الخاصة والمجمعة.

الخصائص عناصر مختلفةيحدد رأس المال العامل تفاصيل تقييمها. ضع في اعتبارك الطرق الرئيسية للتطبيع العناصر الأساسيةرأس المال العامل: المواد (المواد الخام والمواد الأساسية والمنتجات نصف المصنعة) والعمل الجاري والمنتجات النهائية.

تقنين المواد

يتم حساب نسبة رأس المال العامل لمخزون المواد الخام والمواد الأساسية والمنتجات شبه المصنعة المشتراة على أساس متوسط ​​استهلاكها في يوم واحد (P) ومتوسط ​​معدل المخزون بالأيام.

يتم تحديد استهلاك اليوم الواحد بقسمة تكاليف عنصر معين من رأس المال العامل على 90 يومًا (مع طبيعة إنتاج موحدة - بمقدار 360 يومًا).

يتم تحديد متوسط ​​معدل رأس المال العامل كمتوسط ​​مرجح بناءً على معايير رأس المال العامل لأنواع أو مجموعات معينة من المواد الخام والمواد الأساسية والمنتجات شبه المصنعة المشتراة واستهلاكها في يوم واحد.

يأخذ معدل رأس المال العامل لكل نوع أو مجموعة متجانسة من المواد في الاعتبار الوقت الذي يقضيه في المخزون الحالي (T) والتأمين (C) والنقل (M) والتكنولوجي (A) والإعدادي (D).

المخزون الحالي - النوع الرئيسي للمخزون المطلوب عملية متواصلةالشركات بين شحنتين متتاليتين. يتأثر حجم المخزون الحالي بتكرار تسليم المواد بموجب العقود وحجم استهلاكها في الإنتاج. يُفترض عادةً أن يكون معدل رأس المال العامل في المخزون الحالي 50٪ من متوسط ​​دورة التوريد ، وهو ما يرجع إلى تسليم المواد من عدة موردين وفي أوقات مختلفة.

يعد مخزون الأمان هو ثاني أكبر نوع من المخزون ، والذي يتم إنشاؤه في حالة حدوث انحرافات غير متوقعة في العرض ويضمن التشغيل المستمر للمؤسسة. يُفترض عادةً أن يكون المخزون الاحتياطي 50٪ من المخزون الحالي ، ولكن قد يكون أقل من هذه القيمة اعتمادًا على موقع الموردين واحتمال انقطاع الإمدادات.

يتم إنشاء مخزون النقل في حالة تجاوز شروط دوران البضائع مقارنة بشروط تداول المستندات في الشركات الموجودة على مسافات كبيرة من الموردين.

يتم إنشاء الاحتياطي التكنولوجي في الحالات التي يكون فيها هذه الأنواعتحتاج المواد الخام المعالجة الأولية، التعرض لإعطاء خصائص معينة للمستهلك. يتم أخذ هذا المخزون في الاعتبار إذا لم يكن جزءًا من عملية الإنتاج. على سبيل المثال ، عند التحضير لإنتاج أنواع معينة من المواد الخام والمواد ، يلزم الوقت للتجفيف والتدفئة والطحن ، إلخ.

يرتبط المخزون التحضيري بالحاجة إلى قبول وتفريغ وفرز وتخزين مخزونات الإنتاج. يتم وضع معايير الوقت المطلوب لهذه العمليات لكل عملية في متوسط ​​الحجمعمليات التسليم على أساس الحسابات التكنولوجية أو حسب التوقيت.

يتم حساب نسبة رأس المال العامل في مخزون المواد الخام والمواد الأساسية والمنتجات شبه المصنعة المشتراة (H) ، والتي تعكس إجمالي الحاجة إلى رأس المال العامل لهذا العنصر من مخزونات الإنتاج ، كمجموع معايير رأس المال العامل في التأمين ، النقل والمخزونات التكنولوجية والتحضيرية. يتم ضرب المعدل العام الناتج في استهلاك اليوم الواحد لكل نوع أو مجموعة من المواد:

H \ u003d P (T + C + M + A + D).

في مخزون الإنتاج ، يتم تطبيع رأس المال العامل أيضًا في مخزونات المواد المساعدة والوقود والحاويات والأشياء ذات القيمة المنخفضة والمتآكلة ، إلخ.

تقنين العمل الجاري

تعتمد قيمة معيار رأس المال العامل قيد التنفيذ على أربعة عوامل: حجم وتكوين المنتجات ، ومدة دورة الإنتاج ، وتكلفة الإنتاج وطبيعة الزيادة في التكاليف في عملية الإنتاج.

يؤثر حجم الإنتاج بشكل مباشر على قيمة العمل الجاري: فكلما زاد إنتاج المنتجات ، مع افتراض ثبات باقى المتغيرات ، زاد حجم العمل الجاري. يؤثر التغيير في تكوين المنتجات المصنعة على قيمة العمل الجاري بطرق مختلفة. مع زيادة جاذبية معينةالمنتجات ذات دورة الإنتاج الأقصر ، سينخفض ​​حجم العمل الجاري ، والعكس صحيح.

تؤثر تكلفة الإنتاج بشكل مباشر على حجم العمل الجاري. كلما انخفضت تكلفة الإنتاج ، انخفض حجم العمل الجاري من الناحية النقدية. تستلزم الزيادة في تكلفة الإنتاج زيادة في العمل الجاري.

يتناسب حجم العمل الجاري بشكل مباشر مع مدة دورة الإنتاج. تتضمن دورة الإنتاج وقت عملية الإنتاج ، والمخزون التكنولوجي ، ومخزون النقل ، ووقت تراكم المنتجات شبه المصنعة قبل بدء العملية التالية (المخزون الدائر) ، والوقت الذي تقضيه المنتجات شبه المصنعة في المخزون لضمان الاستمرارية من عملية الإنتاج (مخزون التأمين) ، تكون مدة دورة الإنتاج مساوية للوقت من لحظة أول عملية تكنولوجية قبل قبول المنتج النهائي في مستودع المنتج النهائي. يؤدي تقليل المخزون في العمل الجاري إلى تحسين استخدام رأس المال العامل عن طريق تقليل مدة دورة الإنتاج.

لتحديد معدل رأس المال العامل للعمل الجاري ، من الضروري معرفة درجة استعداد المنتجات. يعكس ما يسمى عامل زيادة التكلفة.

يتم تقسيم جميع التكاليف في عملية الإنتاج إلى مرة واحدة وتزايدية. تشمل التكاليف غير المتكررة التكاليف المتكبدة في بداية دورة الإنتاج - تكاليف المواد الخام والمواد والمنتجات شبه المصنعة المشتراة. تعتبر التكاليف المتبقية تزايدية. يمكن أن تحدث الزيادة في التكاليف في عملية الإنتاج بشكل متساوٍ وغير متساوٍ.

تقنين المنتجات النهائية

يتم تحديد نسبة رأس المال العامل للمنتجات النهائية كمنتج لمعيار رأس المال العامل والإنتاج ليوم واحد للمنتجات القابلة للتسويق في العام المقبل بتكلفة الإنتاج:

حيث H هو معيار رأس المال العامل للمنتجات النهائية ؛ ب - طرح منتجات قابلة للتسويق في الربع الأخير من العام المقبل (ذات طبيعة إنتاج موحدة) بتكلفة الإنتاج ؛ د - الرقم في الفترة ؛ T هو معيار رأس المال العامل للمنتجات النهائية ، أيام.

يتم تعيين معدل المخزون (T) اعتمادًا على الوقت المطلوب ؛

عند اختيار أنواع معينة من المنتجات والحصول عليها في الدُفعة ؛

لتعبئة ونقل المنتجات من مستودعات الموردين إلى محطة المرسل ؛

للتحميل.

يساوي المعيار الإجمالي لرأس المال العامل في المؤسسة مجموع المعايير لجميع عناصرها ويحدد الحاجة العامة لكيان اقتصادي لرأس المال العامل. القاعدة العامةيتم إنشاء رأس المال العامل عن طريق قسمة المعيار الإجمالي لرأس المال العامل على الإنتاج ليوم واحد للمنتجات القابلة للتسويق بتكلفة الإنتاج في الربع الرابع ، والتي وفقًا لها تم حساب المعيار.

يشمل رأس المال العامل غير المعياري في مجال التداول الأموال في البضائع المشحونة والنقد والأموال في المستحقات والتسويات الأخرى. كيانات الأعمال لديها الفرصة لإدارة هذه الأموال والتأثير على قيمتها من خلال نظام الائتمان والتسويات.

تحليل استخدام رأس المال العامل للمؤسسة

يعتمد المركز المالي للمؤسسة بشكل مباشر على حالة رأس المال العامل ، لذلك تهتم الشركات بتنظيم الحركة الأكثر عقلانية واستخدام رأس المال العامل.

مؤشرات فعالية استخدام رأس المال العامل

تتميز كفاءة استخدام رأس المال العامل بنظام المؤشرات الاقتصادية ، وفي المقام الأول معدل دوران رأس المال العامل.

في ظل معدل دوران رأس المال العامل ، تُفهم مدة التداول الكامل للأموال من لحظة الحصول على رأس المال العامل (شراء المواد الخام والمواد وما إلى ذلك) إلى إصدار وبيع المنتجات النهائية. ينتهي تداول رأس المال العامل بتحويل العائدات إلى حساب المؤسسة.

لا يكون معدل دوران رأس المال العامل هو نفسه في المؤسسات المختلفة ، والتي تعتمد على الانتماء الصناعي لها ، وداخل نفس الصناعة - على تنظيم إنتاج وتسويق المنتجات ، وتنسيب رأس المال العامل وعوامل أخرى.

يتميز معدل دوران رأس المال العامل بعدد من المؤشرات المترابطة: مدة دوران واحد في أيام ، عدد الثورات لفترة معينة (نسبة الدوران) ، مقدار رأس المال العامل المستخدم في المؤسسة لكل وحدة إنتاج (الحمل عامل).

يتم حساب مدة دوران رأس المال العامل بالصيغة التالية:

حيث O هي مدة الدوران ، أيام ؛ С- أرصدة رأس المال العامل (متوسط ​​أو في تاريخ معين) ، فرك ؛ T هو حجم المنتجات القابلة للتسويق ، فرك ؛ D هو عدد أيام الفترة قيد المراجعة ، الأيام.

يشير تقليل مدة دوران واحد إلى تحسن في استخدام رأس المال العامل.

يتم حساب عدد عمليات الدوران لفترة معينة ، أو نسبة دوران رأس المال العامل (KO) ، بواسطة الصيغة:

كلما ارتفعت نسبة الدوران في ظل هذه الظروف ، كان استخدام رأس المال العامل أفضل.

يتم تحديد معدل استخدام الأموال المتداولة (Kz) ، والمعاملة بالمثل لنسبة الدوران ، من خلال الصيغة:

بالإضافة إلى هذه المؤشرات ، يمكن أيضًا استخدام مؤشر العائد على رأس المال العامل ، والذي يتم تحديده من خلال نسبة الربح من بيع منتجات الشركة إلى رصيد رأس المال العامل.

يمكن حساب مؤشرات دوران رأس المال العامل لجميع رأس المال العامل المتضمن في معدل الدوران ، وللعناصر الفردية.

يتم الكشف عن التغيير في دوران الأموال من خلال مقارنة المؤشرات الفعلية مع المخطط أو مؤشرات الفترة السابقة. نتيجة لمقارنة معدل دوران رأس المال العامل ، يتم الكشف عن تسارعه أو تباطؤه.

مع تسارع دوران رأس المال العامل ، الموارد الماديةومصادر تكوينها ، مع التباطؤ ، يتم تداول أموال إضافية.

يمكن أن يكون تحرير رأس المال العامل بسبب تسارع معدل دورانها مطلقًا ونسبيًا. يحدث الإصدار المطلق إذا كانت الأرصدة الفعلية لرأس المال العامل أقل من المعيار أو أرصدة الفترة السابقة مع الحفاظ على حجم المبيعات أو تجاوزه للفترة قيد المراجعة. يحدث الإصدار النسبي لرأس المال العامل في الحالات التي يحدث فيها تسارع دورانها بالتزامن مع نمو الإنتاج ، ويتجاوز معدل نمو الإنتاج معدل نمو أرصدة رأس المال العامل.

زيادة كفاءة رأس المال العامل

تعتمد فعالية استخدام رأس المال العامل على العديد من العوامل. من بينها ، يمكننا تحديد العوامل الخارجية التي تؤثر بغض النظر عن اهتمامات وأنشطة المؤسسة ، والعوامل الداخلية التي يمكن للمؤسسة ويجب أن تؤثر عليها بنشاط.

ل عوامل خارجيةتشمل: الوضع الاقتصادي العام ، الميزات التشريعات الضريبيةوشروط الحصول على القروض وأسعار الفائدة عليها ، وإمكانية التمويل المستهدف ، والمشاركة في البرامج الممولة من الميزانية. بالنظر إلى هذه العوامل وغيرها ، يمكن للشركة استخدام الاحتياطيات الداخلية لترشيد حركة رأس المال العامل.

يتم ضمان زيادة كفاءة استخدام رأس المال العامل من خلال تسريع معدل دورانها في جميع مراحل التداول.

يتم وضع احتياطيات كبيرة لزيادة كفاءة استخدام رأس المال العامل مباشرة في المؤسسة نفسها. في مجال الإنتاج ، هذا ينطبق في المقام الأول على قوائم الجرد. تلعب المخزونات دورًا مهمًا في ضمان استمرارية عملية الإنتاج ، ولكنها في نفس الوقت تمثل ذلك الجزء من وسائل الإنتاج التي لا تشارك مؤقتًا في عملية الإنتاج. التنظيم الفعال للمخزونات هو حالة مهمةتحسين كفاءة استخدام رأس المال العامل. يتم تقليل الطرق الرئيسية لتقليل المخزونات لاستخدامها الرشيد ؛ التخلص من المخزونات الزائدة من المواد ؛ تحسين التنظيم تحسين تنظيم التوريد ، بما في ذلك عن طريق وضع شروط تعاقدية واضحة للتوريد وضمان تنفيذها ، الاختيار الأمثلالموردين ، النقل المبسط. دور مهم ينتمي إلى تحسين تنظيم إدارة المستودعات.

يتم تحقيق تقليل الوقت الذي يقضيه رأس المال العامل في العمل الجاري من خلال تحسين تنظيم الإنتاج ، وتحسين المعدات والتكنولوجيا المستخدمة ، وتحسين استخدام الأصول الثابتة ، وخاصة الجزء النشط منها ، وتحقيق وفورات في جميع مراحل حركة رأس المال العامل.

في مجال التداول ، لا يشارك رأس المال العامل في إنشاء منتج جديد ، ولكنه يضمن فقط تسليمه إلى المستهلك. يعتبر التحويل المفرط للأموال إلى دائرة التداول ظاهرة سلبية. أهم الشروط المسبقة لتقليل استثمار رأس المال العامل في مجال التداول هي تنظيم عقلانيمبيعات المنتجات النهائية ، واستخدام أشكال الدفع التدريجي ، وتنفيذ الوثائق في الوقت المناسب وتسريع حركتها ، والامتثال للتعاقد ونظام الدفع.

يتيح لك تسريع معدل دوران رأس المال العامل تحرير كميات كبيرة وبالتالي زيادة حجم الإنتاج دون الحاجة إلى زيادة الموارد الماليةواستخدام الأموال المفرج عنها وفقًا لاحتياجات المؤسسة.

خاتمة

1. رأس المال العامل للمؤسسة - مجموعة من أصول رأس المال العامل وصناديق التداول. تشمل أصول الإنتاج المتداولة: المواد الخام والمواد الأساسية والمساعدة والمنتجات غير المكتملة والوقود وأشياء العمل الأخرى التي يتم استهلاكها بالكامل في كل دورة إنتاج والتي يتم تحويل قيمتها إلى المنتج المصنَّع على الفور بالكامل.

تشمل أموال التداول: المنتجات النهائية في المخزن ، والمنتجات المشحونة ، والنقد في المستوطنات.

2. وفقًا لمصادر التكوين ، ينقسم رأس المال العامل إلى أموال خاصة (أموال دائمًا تحت تصرف المؤسسة وتتشكل على حساب مواردها الخاصة) وأموال مقترضة (قروض بنكية وحسابات مستحقة الدفع ومطلوبات أخرى).

3 - من حيث نطاق التقنين ، ينقسم رأس المال العامل إلى عادي (يتم بموجبه وضع معايير المخزون: رأس المال العامل والمنتجات النهائية في المخزون) وغير موحد. تقنين رأس المال العامل هو عملية تطوير القيم المبررة اقتصاديًا من رأس المال العامل اللازم لتنظيم التشغيل العادي للمؤسسة. إنه شرط أساسي ضروري للاستخدام الفعال لرأس المال العامل. عادة ، تحدد المؤسسة معايير رأس المال العامل للمواد ، والمخزونات في عملية الإنتاج ، ومخزون المنتجات النهائية.

4. يتم تحقيق زيادة كفاءة استخدام رأس المال العامل من خلال تسريع دورانها.

القوى العاملةهي مجموعة من الأموال المقدمة لإنشاء رأس المال العامل وصناديق التداول التي تضمن استمرارية الشركة.

تكوين وتصنيف رأس المال العامل

الصناديق الدوارة- هذه هي الأصول التي ، كنتيجة لنشاطها الاقتصادي ، تحول قيمتها بالكامل إلى المنتج النهائي ، أو تشارك مرة واحدة في شكل المواد الطبيعية أو تغيرها أو تفقدها.

أصول الإنتاج الدوارةتدخل الإنتاج في شكلها الطبيعي وتستهلك بالكامل في عملية الإنتاج. إنهم ينقلون قيمتها إلى المنتج الذي تم إنشاؤه بالكامل.

أموال التداولالمرتبطة بخدمة عملية تداول البضائع. إنهم لا يشاركون في تكوين القيمة ، لكنهم حاملوها. بعد الانتهاء من تصنيع المنتجات النهائية وبيعها ، يتم سداد تكلفة رأس المال العامل كجزء من (الأشغال ، الخدمات). هذا يخلق إمكانية استئناف منهجي لعملية الإنتاج ، والتي تتم من خلال التداول المستمر لأموال المؤسسة.

هيكل رأس المال العامل- هي النسبة بين العناصر الفردية لرأس المال العامل ، معبرًا عنها كنسبة مئوية. يتم تحديد الاختلاف في هياكل رأس المال العامل للشركات من خلال العديد من العوامل ، على وجه الخصوص ، خصائص أنشطة المنظمة ، وشروط ممارسة الأعمال التجارية ، والتوريد والتسويق ، وموقع الموردين والمستهلكين ، وهيكل تكاليف الإنتاج.

تشمل أصول رأس المال العامل ما يلي:

• (المواد الخام والمواد الأساسية والمنتجات شبه المصنعة المشتراة والمواد المساعدة والوقود والحاويات وقطع الغيار وما إلى ذلك) ؛
• مع عمر خدمة لا يزيد عن سنة واحدة أو بتكلفة لا تزيد عن 100 مرة (لـ منظمات الميزانية- 50 مرة) مثبتة الحد الأدنى لحجمأجور شهرية (عناصر وأدوات استهلاكية منخفضة القيمة) ؛
• إنتاج غير مكتملوالمنتجات شبه المصنعة من إنتاجها الخاص (كائنات العمل التي دخلت عملية الإنتاج: المواد والأجزاء والتركيبات والمنتجات التي هي في طور المعالجة أو التجميع ، وكذلك المنتجات شبه المصنعة من الإنتاج الخاص التي لم يتم إنتاجها بالكامل منتهية بالإنتاج في بعض ورش العمل الخاصة بالمؤسسة وتخضع لمزيد من المعالجة في ورش العمل الأخرى لتلك الشركة أو المؤسسات) ؛
• المصاريف المستقبلية(العناصر غير المادية لرأس المال العامل ، بما في ذلك تكاليف إعداد وتطوير المنتجات الجديدة التي يتم إنتاجها في فترة معينة ، ولكنها مرتبطة بمنتجات فترة مستقبلية ؛ على سبيل المثال ، تكاليف تصميم وتطوير التكنولوجيا لأنواع جديدة من المنتجات ، لإعادة ترتيب المعدات).

أموال التداول

أموال التداول- أموال المؤسسة العاملة في مجال التداول ؛ عنصرالقوى العاملة.

تشمل أموال التداول:

• أموال المؤسسة المستثمرة في مخزون المنتجات النهائية ، البضائع المشحونة ولكن لم يتم دفع ثمنها ؛
• الأموال في المستوطنات؛
• نقدًا في الصندوق وفي الحسابات.

يتم تحديد مقدار رأس المال العامل المستخدم في الإنتاج بشكل أساسي من خلال مدة دورات الإنتاج لتصنيع المنتجات ، ومستوى تطور التكنولوجيا ، وإتقان التكنولوجيا وتنظيم العمل. يعتمد مقدار أموال التداول بشكل أساسي على شروط بيع المنتجات ومستوى تنظيم نظام توريد وتسويق المنتجات.

رأس المال العامل هو جزء أكثر قدرة على الحركة.

في كل يمر تداول رأس المال العامل بثلاث مراحل: النقد والإنتاج والسلع.

لضمان عدم انقطاع العملية ، تشكل المؤسسة رأس المال العامل أو القيم الماديةفي انتظار مزيد من الاستهلاك الصناعي أو الشخصي. المخزون هو العنصر الأقل سيولة بين العناصر الاصول المتداولة. يتم استخدام طرق تقييم المخزون التالية: لكل وحدة من البضائع المشتراة ؛ حسب متوسط ​​التكلفة ، على وجه الخصوص ، عن طريق متوسط ​​التكلفة المرجح ، المتوسط ​​المتحرك ؛ بتكلفة الشراء لأول مرة ؛ بتكلفة عمليات الشراء الأخيرة. وحدة المحاسبة لرأس المال العامل كمخزونات هي دفعة ، مجموعة متجانسة ، رقم صنف.

اعتمادًا على الوجهة ، يتم تقسيم المخزونات إلى إنتاج وسلعة. اعتمادًا على وظائف الاستخدام ، يمكن أن تكون المخزونات جارية أو تحضيرية أو تأمينية أو ضمانًا أو موسمية أو انتقالية.

• أسهم التأمين- احتياطي من الموارد المخصصة للتزويد غير المنقطع للإنتاج والاستهلاك في حالات انخفاض التوريدات مقارنة بتلك المقدمة.
• المخزونات الحالية- مخزون المواد الخام والمواد والموارد لتلبية الاحتياجات الحالية للمؤسسة.
• مخزون تحضيري- المخزونات التي تعتمد على دورة الإنتاج ضرورية إذا كانت المواد الخام يجب أن تخضع لأي معالجة.
• الأسهم المرحلة- جزء من الاحتياطيات الحالية غير المستخدمة ، والتي يتم تحويلها إلى الفترة التالية.

رأس المال العامل هو في نفس الوقت في جميع المراحل وفي جميع أشكال الإنتاج ، مما يضمن استمراريته وتشغيله دون انقطاع للمشروع. يعتمد الإيقاع والتماسك والأداء العالي إلى حد كبير على الأحجام المثلىالقوى العاملة(تداول أصول الإنتاج وصناديق التداول). لهذا أهمية عظيمةيكتسب عملية تطبيع رأس المال العامل ، والتي تتعلق بالتخطيط المالي الحالي في المؤسسة. تقنين رأس المال العامل هو الأساس للاستخدام الرشيد للأصول الاقتصادية للشركة. وهي تتمثل في تطوير قواعد ومعايير معقولة لاستهلاكها ، وهي ضرورية لإنشاء حد أدنى ثابت للمخزون ، وللتشغيل السلس للمؤسسة.

يحدد معيار رأس المال العامل الحد الأدنى للمبلغ المقدر ، والذي تطلبه المؤسسة باستمرار للعمل. قد يؤدي عدم ملء معيار رأس المال العامل إلى انخفاض في الإنتاج وعدم الوفاء ببرنامج الإنتاج بسبب الانقطاعات في الإنتاج ومبيعات المنتجات.

رأس المال العامل الطبيعي- حجم المخزونات المخطط لها من قبل المنشأة والعمل الجاري وتوازن المنتجات النهائية في المستودعات. معدل مخزون رأس المال العامل هو الوقت (الأيام) الذي تكون خلاله الأصول الثابتة في مخزون الإنتاج. وتتكون من الاحتياطيات التالية: النقل ، والتحضير ، والجاري ، والتأمين ، والتكنولوجي. نسبة رأس المال العامل هي الحد الأدنى لرأس المال العامل ، بما في ذلك النقد ، الضروري لشركة أو شركة لإنشاء أو الاحتفاظ بالمخزون المرحل وضمان استمرارية الأعمال.

يمكن أن تكون مصادر تكوين رأس المال العامل هي الأرباح ، والقروض (المصرفية والتجارية ، أي الدفع المؤجل) ، ورأس المال (المصرح به) ، والأسهم ، وأموال الميزانية ، والموارد المعاد توزيعها (التأمين ، وهياكل الإدارة الرأسية) ، والحسابات الدائنة ، إلخ.

تؤثر كفاءة استخدام رأس المال العامل على الأداء المالي للمؤسسة. في تحليله ، المؤشرات التالية: وجود رأس المال العامل الخاص ، والنسبة بين الموارد الخاصة والموارد المقترضة ، والملاءة المالية للمؤسسة ، والسيولة ، ودوران رأس المال العامل ، وما إلى ذلك. مراحل الإنتاج والتداول الفردية.

تتميز المؤشرات التالية لدوران رأس المال العامل:

• معدل دوران؛
• مدة دورة واحدة
• عامل استخدام رأس المال العامل.

معدل دوران(معدل الدوران) يميز مقدار العائدات من بيع المنتجات بمتوسط ​​تكلفة رأس المال العامل. مدة الدورة الواحدةبالأيام يساوي حاصل قسمة عدد أيام الفترة التي تم تحليلها (30 ، 90 ، 360) على معدل دوران رأس المال العامل. يوضح مقلوب معدل الدوران مقدار رأس المال العامل المقدم مقابل فرك واحد. عائدات بيع المنتجات. هذه النسبة تميز درجة تحميل الأموال المتداولة وتسمى عامل استخدام رأس المال العامل. كلما انخفضت قيمة عامل الحمولة لرأس المال العامل ، زاد استخدام رأس المال العامل بكفاءة.

الهدف الرئيسي من إدارة أصول المؤسسة ، بما في ذلك رأس المال العامل ، هو تعظيم العائد على رأس المال المستثمر مع ضمان ملاءة المؤسسة بشكل كاف ومستقر. لضمان الملاءة المستدامة ، يجب أن يكون لدى المؤسسة دائمًا مبلغ معين من المال في الحساب ، يتم سحبه فعليًا من التداول للدفعات الحالية. يجب وضع جزء من الأموال في شكل أصول عالية السيولة. تتمثل إحدى المهام المهمة فيما يتعلق بإدارة رأس المال العامل للمؤسسة في ضمان التوازن الأمثل بين الملاءة المالية والربحية من خلال الحفاظ على الحجم المناسب وهيكل الأصول المتداولة. من الضروري أيضًا الحفاظ على النسبة المثلى لرأس المال العامل الخاص والمقترض ، نظرًا لأن الاستقرار المالي واستقلال المؤسسة ، فإن إمكانية الحصول على قروض جديدة تعتمد بشكل مباشر على ذلك.

تحليل معدل دوران رأس المال العامل (تحليل النشاط التجاري للمنظمة)

القوى العاملة- هذه أموال تدفعها المنظمات للحفاظ على استمرارية عملية الإنتاج والتداول وتعاد كجزء من عائدات بيع المنتجات بنفس الشكل النقدي الذي بدأت به حركتها.

لتقييم فعالية استخدام رأس المال العامل ، يتم استخدام مؤشرات دوران رأس المال العامل. أهمها ما يلي:

• متوسط ​​مدة دوران واحد بالأيام ؛
• عدد (عدد) عمليات التداول التي قام بها رأس المال العامل خلال فترة زمنية معينة (سنة ، نصف سنة ، ربع سنة) ، وإلا - نسبة الدوران ؛
• مقدار رأس المال العامل العامل لكل 1 روبل من المنتجات المباعة (عامل استخدام رأس المال العامل).

إذا مر رأس المال العامل بجميع مراحل الدورة ، على سبيل المثال ، في 50 يومًا ، فسيكون المؤشر الأول للدوران (متوسط ​​مدة دوران واحد بالأيام) هو 50 يومًا. يميز هذا المؤشر تقريبًا متوسط ​​الوقت الذي يمر من لحظة شراء المواد إلى لحظة بيع المنتجات المصنوعة من هذه المواد. يمكن تحديد هذا المؤشر بالصيغة التالية:

• П - متوسط ​​مدة دورة واحدة بالأيام ؛
• SO - متوسط ​​رصيد رأس المال العامل للفترة المشمولة بالتقرير ؛
• P - مبيعات المنتجات لهذه الفترة (بعد خصم ضريبة القيمة المضافة والمكوس) ؛
• ب- عدد الأيام في الفترة المشمولة بالتقرير (في السنة - 360 ، في الربع - 90 ، في الشهر - 30).

لذلك ، يتم حساب متوسط ​​مدة دوران واحد بالأيام كنسبة من متوسط ​​رصيد رأس المال العامل إلى معدل دوران يوم واحد لبيع المنتجات.

يمكن حساب مؤشر متوسط ​​مدة دوران واحد في الأيام بطريقة أخرى ، مثل نسبة عدد الأيام التقويمية في الفترة المشمولة بالتقرير إلى عدد عمليات التداول التي قام بها رأس المال العامل لهذه الفترة ، أي وفقًا للصيغة: P \ u003d B / CHO ، حيث CHO هو عدد عمليات التداول التي تم إجراؤها بواسطة رأس المال العامل لفترة التقرير.

معدل الدوران الثاني- عدد عمليات الدوران التي قام بها رأس المال العامل للفترة المشمولة بالتقرير (نسبة الدوران) - يمكن أيضًا الحصول عليها بطريقتين:

• كنسبة مبيعات المنتجات مطروحًا منها ضريبة القيمة المضافة والمكوس إلى متوسط ​​رصيد رأس المال العامل ، أي حسب الصيغة: CHO \ u003d P / CO;
• كنسبة عدد الأيام في الفترة المشمولة بالتقرير إلى متوسط ​​مدة دوران واحد بالأيام ، أي حسب الصيغة: CHO \ u003d V / P. .

يتم تعريف المؤشر الثالث لدوران (مقدار رأس المال العامل العامل المنسوب إلى روبل واحد من المنتجات المباعة ، أو غير ذلك - عامل الاستفادة لرأس المال العامل) بطريقة واحدة على أنه نسبة متوسط ​​رصيد رأس المال العامل إلى معدل دوران بيع المنتجات لفترة معينة ، أي وفقًا للصيغة: CO / R.

يتم التعبير عن هذا المؤشر في كوبيل. يعطي فكرة عن عدد كوبيل رأس المال العامل الذي يتم إنفاقه لتلقي كل روبل من عائدات بيع المنتجات.

الأكثر شيوعًا هو المؤشر الأول لدوران ، أي. متوسط ​​مدة دورة واحدة بالأيام.

في أغلب الأحيان ، يتم حساب معدل الدوران سنويًا.

في التحليل ، تتم مقارنة معدل الدوران الفعلي مع معدل دوران الفترة المشمولة بالتقرير السابق ، وبالنسبة لتلك الأنواع من الأصول المتداولة التي تضع المنظمة معايير لها - أيضًا مع معدل الدوران المخطط له. نتيجة لمثل هذه المقارنة ، يتم تحديد قيمة تسارع أو تباطؤ معدل الدوران.

يتم عرض البيانات الأولية للتحليل في الجدول التالي:

في المنظمة التي تم تحليلها ، تباطأ معدل الدوران ، سواء بالنسبة لرأس المال العامل القياسي وغير القياسي. هذا يشير إلى تدهور في استخدام رأس المال العامل.

عندما يتباطأ دوران رأس المال العامل ، جاذبية إضافية(تورط) منهم في التداول ، في التسارع يحدث الإفراج عن رأس المال العامل من التداول. يتم تحديد مقدار رأس المال العامل الذي تم تحريره بسبب تسارع معدل الدوران أو جذبه بشكل إضافي نتيجة لتباطؤه كمنتج لعدد الأيام التي تسارع فيها معدل دوران أو تباطأ بسبب معدل دوران المبيعات الفعلي ليوم واحد.

التأثير الاقتصادي للدوران المتسارع هو أن المنظمة يمكن أن تنتج المزيد من المنتجات بنفس المقدار من رأس المال العامل ، أو تنتج نفس الحجم من المنتجات بكمية أقل من رأس المال العامل.

يتم تحقيق تسريع معدل دوران رأس المال العامل من خلال إدخال تكنولوجيا جديدة في الإنتاج التدريجي العمليات التكنولوجيةوميكنة وأتمتة الإنتاج. تساعد هذه الأنشطة في تقليل مدة دورة الإنتاج ، وكذلك زيادة حجم الإنتاج والمبيعات.

بالإضافة إلى ذلك ، لتسريع دوران أهميةلديها: التنظيم العقلاني للوجستيات وتسويق المنتجات النهائية ، والامتثال لنظام التوفير في تكاليف إنتاج وبيع المنتجات ، واستخدام أشكال المدفوعات غير النقدية للمنتجات التي تساهم في تسريع المدفوعات ، وما إلى ذلك.

مباشرة في تحليل الأنشطة الحالية للمنظمة ، من الممكن تحديد الاحتياطيات التالية لتسريع معدل دوران رأس المال العامل ، والتي تتمثل في القضاء على:

• فائض المخزون: 608 ألف روبل.
• البضائع المشحونة ، التي لم يدفعها المشترون في الوقت المحدد: 56 ألف روبل ؛
• البضائع في عهدة آمنة لدى المشترين: 7 آلاف روبل ؛
• تجميد رأس المال العامل: 124 ألف روبل.

إجمالي الاحتياطيات: 795 ألف روبل.

كما أنشأنا بالفعل ، يبلغ حجم مبيعات اليوم الواحد في هذه المنظمة 64.1 ألف روبل. لذلك ، لدى المنظمة الفرصة لتسريع دوران رأس المال العامل بمقدار 795: 64.1 = 12.4 يومًا.

لدراسة أسباب التغيرات في معدل دوران الأموال ، من المستحسن ، بالإضافة إلى المؤشرات المدروسة للدوران العام ، حساب مؤشرات دوران القطاع الخاص. يشيرون إلى أنواع معينة من الأصول المتداولة ويعطون فكرة عن الوقت الذي يقضيه رأس المال العامل في مراحل مختلفة من تداولها. يتم حساب هذه المؤشرات بنفس طريقة حساب الأسهم في الأيام ، ومع ذلك ، بدلاً من الرصيد (المخزون) في تاريخ معين ، يتم أخذ متوسط ​​رصيد هذا النوع من الأصول المتداولة هنا.

حجم الأعمال الخاصيوضح عدد الأيام في المتوسط ​​لرأس المال العامل في هذه المرحلة من الدورة. على سبيل المثال ، إذا كان حجم التداول الخاص للمواد الخام والمواد الأساسية هو 10 أيام ، فهذا يعني أنه من اللحظة التي تصل فيها المواد إلى مستودع المنظمة إلى لحظة استخدامها في الإنتاج ، يمر متوسط ​​10 أيام.

نتيجة لتلخيص مؤشرات الدوران الخاصة ، لن نحصل على مؤشر الدوران الإجمالي ، حيث يتم أخذ قواسم مختلفة (دوران) لتحديد مؤشرات الدوران الخاصة. يمكن التعبير عن العلاقة بين مؤشرات الدوران الخاص والعامة من حيث إجمالي حجم التداول. تتيح لك هذه المؤشرات تحديد تأثير دوران أنواع معينة من رأس المال العامل على معدل الدوران الإجمالي. يتم تعريف شروط إجمالي حجم التداول على أنها نسبة متوسط ​​رصيد هذا النوع من رأس المال العامل (الأصول) إلى معدل دوران يوم واحد لبيع المنتجات. على سبيل المثال ، مصطلح إجمالي معدل دوران المواد الخام والمواد الأساسية يساوي:

قسّم متوسط ​​رصيد المواد الخام والمواد الأساسية على حجم المبيعات ليوم واحد لبيع المنتجات (باستثناء ضريبة القيمة المضافة والمكوس).

إذا كان هذا المؤشر ، على سبيل المثال ، 8 أيام ، فهذا يعني أن إجمالي حجم التداول بسبب المواد الخام والمواد الأساسية يمثل 8 أيام. إذا قمنا بتلخيص جميع شروط إجمالي حجم التداول ، فستكون النتيجة مؤشرًا على إجمالي معدل دوران رأس المال العامل بالكامل في أيام.

بالإضافة إلى تلك التي تم أخذها في الاعتبار ، يتم أيضًا حساب مؤشرات دوران أخرى. لذلك ، في الممارسة التحليلية ، يتم استخدام مؤشر دوران المخزون. يتم حساب عدد عمليات التداول التي حققتها الأسهم لفترة معينة باستخدام الصيغة التالية:

الأعمال والخدمات (ناقص و) مقسومة على متوسط ​​قيمة البند "مخزون" من القسم الثاني من أصل الميزانية العمومية.

يشير تسارع دوران المخزون إلى زيادة في كفاءة إدارة المخزون ، ويشير التباطؤ في دوران المخزون إلى تراكمها بكميات زائدة ، وإدارة مخزون غير فعالة. يتم أيضًا تحديد المؤشرات التي تعكس دوران رأس المال ، أي مصادر تكوين ممتلكات المنظمة. لذلك ، على سبيل المثال ، معدل الدوران عدالة، بواسطة الصيغة التالية:

حجم مبيعات السنة (صافي ضريبة القيمة المضافة والمكوس) مقسومًا على متوسط ​​التكلفة السنوية لحقوق الملكية.

تعبر هذه الصيغة عن فعالية استخدام رأس المال السهمي (المرخص به ، والإضافي ، ورأس المال الاحتياطي ، وما إلى ذلك). يعطي فكرة عن عدد التحولات التي تقوم بها مصادر النشاط الخاصة بالمنظمة في السنة.

معدل دوران رأس المال المستثمر هو معدل دوران مبيعات المنتجات للسنة (بعد خصم ضريبة القيمة المضافة والمكوس) مقسومًا على متوسط ​​التكلفة السنوية لحقوق الملكية والمطلوبات طويلة الأجل.

يميز هذا المؤشر فعالية استخدام الأموال المستثمرة في تطوير المنظمة. وهو يعكس عدد عمليات التداول التي حققتها جميع المصادر طويلة الأجل خلال العام.

عند التحليل الوضع الماليواستخدام رأس المال العامل ، من الضروري معرفة المصادر التي يتم فيها تعويض الصعوبات المالية للمشروع. إذا كانت الأصول مغطاة بمصادر تمويل مستدامة ، فإن الوضع المالي للمؤسسة سيكون مستقرًا ليس فقط في تاريخ الإبلاغ هذا ، ولكن أيضًا في المستقبل القريب. يجب اعتبار المصادر المستدامة رأس المال العامل الخاص بكميات كافية ، وأرصدة غير متناقصة للديون المرحلة للموردين بناءً على مستندات التسوية المقبولة ، والمواعيد النهائية للدفع التي لم تأت ، والديون المرحلة بشكل دائم على المدفوعات إلى الميزانية ، وغير - تخفيض جزء من حسابات الدفع الأخرى والأرصدة غير المستخدمة للأموال الغرض الخاص(أموال التراكم والاستهلاك ، وكذلك المجال الاجتماعي) ، أرصدة غير مستخدمة من الأموال المخصصة ، إلخ.

إذا كانت الإنجازات المالية للمؤسسة مغطاة بمصادر أموال غير مستقرة ، فهي قادرة على الوفاء بالديون في تاريخ إعداد التقارير وقد يكون لديها نقود مجانية في الحسابات المصرفية ، ولكن الصعوبات المالية تنتظرها على المدى القصير. تشمل مصادر رأس المال العامل غير المستدامة المتاحة في اليوم الأول من الفترة (تاريخ الميزانية العمومية) ، ولكنها غائبة في التواريخ خلال هذه الفترة: الأجور المتأخرة ، والخصومات خلال أموال خارج الميزانية(ما يزيد عن بعض القيم المستدامة) ، والديون غير المضمونة للبنوك على القروض لبنود المخزون ، والديون للموردين على مستندات التسوية المقبولة ، والتي لم تأت شروط الدفع الخاصة بها ، بما يتجاوز المبالغ المنسوبة إلى مصادر مستقرة ، وكذلك الديون للموردين في عمليات التسليم غير المفوترة ، الديون على المدفوعات للميزانية التي تزيد عن المبالغ المصنفة كمصادر مستدامة للأموال.

من الضروري إجراء حساب نهائي للاختراقات المالية (أي الإنفاق غير المبرر للأموال) ومصادر التغطية لهذه الاختراقات.

ينتهي التحليل بتقييم عام للوضع المالي للمنظمة وإعداد خطة عمل لتعبئة الاحتياطيات لتسريع دوران رأس المال العامل وزيادة السيولة وتقوية ملاءة المنظمة. بادئ ذي بدء ، من الضروري تقييم أمن المنظمة برأس مالها العامل ، وسلامتها واستخدامها وفقًا لذلك الغرض المقصود. بعد ذلك ، يتم إجراء تقييم للامتثال للانضباط المالي والملاءة والسيولة في المنظمة ، فضلاً عن اكتمال استخدام وتأمين القروض المصرفية والقروض من المنظمات الأخرى. الأحداث مخططة للمزيد استخدام فعالكل من رأس المال السهمي والديون.

تمتلك المنظمة التي تم تحليلها احتياطيًا لتسريع معدل دوران رأس المال العامل بمقدار 12.4 يومًا (هذا الاحتياطي مذكور في هذه الفقرة). لتعبئة هذا الاحتياطي ، من الضروري تحقيق القضاء على الأسباب التي تؤدي إلى تراكم المخزونات الفائضة من المواد الخام والمواد الأساسية وقطع الغيار والمخزونات الأخرى والعمل الجاري.

بالإضافة إلى ذلك ، ينبغي ضمان ذلك الاستخدام المقصودرأس المال العامل ، ومنع تجميدها. أخيرًا ، فإن تلقي مدفوعات من المشترين مقابل البضائع المشحونة إليهم والتي لم يتم دفع ثمنها في الوقت المحدد ، وكذلك بيع البضائع المحفوظة في عهدة المشترين بسبب رفض الدفع ، سيسرع أيضًا من معدل دوران رأس المال العامل.

كل هذا سيساعد على تعزيز الوضع المالي للمنظمة التي تم تحليلها.

مؤشرات توافر واستخدام رأس المال العامل

الأصول المتداولة - يتم استهلاكها في دورة إنتاج واحدة ، ويتم تضمينها ماديًا في المنتج وتحويل قيمتها بالكامل إليه.

يتم احتساب توافر رأس المال العامل في تاريخ معين وفي المتوسط ​​للفترة.

مؤشرات حركة رأس المال العامل تميز التغيير خلال العام - التجديد والتخلص.

نسبة دوران رأس المال العامل

هي نسبة تكلفة المنتجات المباعة لفترة معينة إلى متوسط ​​رصيد رأس المال العامل لنفس الفترة:

تسليم= تكلفة البضائع المباعة للفترة / متوسط ​​رصيد رأس المال العامل للفترة

توضح نسبة الدوران عدد المرات التي استدار فيها متوسط ​​رصيد رأس المال العامل للفترة قيد المراجعة. من حيث المحتوى الاقتصادي ، فهو يعادل معدل العائد على الأصول.

متوسط ​​الوقت المستغرق

تحدد من نسبة الدوران والفترة الزمنية التي تم تحليلها

متوسط ​​مدةبدوره واحد= مدة فترة القياس التي يتم تحديد المؤشر من أجلها / نسبة دوران رأس المال العامل

معامل تحديد رأس المال العامل

القيمة تتناسب عكسيا مع نسبة الدوران:

انتقل إلى التثبيت= 1 / للدوران

نسبة التوحيد = متوسط ​​رصيد رأس المال العامل للفترة / تكلفة البضائع المباعة لنفس الفترة

من حيث المحتوى الاقتصادي ، فهو يعادل مؤشر كثافة رأس المال. يميز معامل التثبيت متوسط ​​تكلفة رأس المال العامل لكل 1 روبل من حجم المنتجات المباعة.

الحاجة إلى رأس المال العامل

يتم احتساب حاجة المؤسسة لرأس المال العامل على أساس معامل تثبيت رأس المال العامل والحجم المخطط لمبيعات المنتجات بضرب هذه المؤشرات.

أمن الإنتاج برأس المال العامل

يتم حسابه كنسبة المخزون الفعلي لرأس المال العامل إلى متوسط ​​الاستهلاك اليومي أو متوسط ​​الحاجة اليومية له.

يساعد تسريع معدل دوران رأس المال العامل على تحسين كفاءة المؤسسة.

مهمة

وفقًا لبيانات السنة المشمولة بالتقرير ، بلغ متوسط ​​رصيد رأس المال العامل للمؤسسة 800 ألف روبل ، وتكلفة المنتجات المباعة خلال عام التشغيل. السعر الإجماليبلغت الشركات 7200 ألف روبل.

تحديد نسبة الدوران ، ومتوسط ​​مدة دوران واحد (بالأيام) ومعامل تحديد رأس المال العامل.

• لدوران = 7200/800 = 9
• متوسط ​​وقت الاستجابة = 365/9 = 40.5
• لإصلاح الصناديق الجماعية = 1/9 = 0.111

مهمة

بالنسبة للسنة المشمولة بالتقرير ، بلغ متوسط ​​رصيد رأس المال العامل للمؤسسة 850 ألف روبل ، وتكلفة المنتجات المباعة للسنة - 7200 ألف روبل.

تحديد نسبة الدوران ومعامل تحديد رأس المال العامل.

• معدل الدوران = 7200/850 = 8.47 معدل دوران سنويًا
• معامل التثبيت = 850/7200 = 0.118 روبل لرأس المال العامل لكل 1 روبل من المنتجات المباعة

مهمة

بلغت تكلفة المنتجات المباعة في العام السابق 2000 ألف روبل ، وفي السنة المشمولة بالتقرير ، مقارنة بالعام السابق ، زادت بنسبة 10 ٪ مع انخفاض متوسط ​​مدة دوران الأموال من 50 إلى 48 يومًا.

تحديد متوسط ​​رصيد رأس المال العامل في السنة المشمولة بالتقرير وتغيره (بالنسبة المئوية) مقارنة بالعام السابق.

حل

• تكلفة المنتجات المباعة في السنة المشمولة بالتقرير: 2000 ألف روبل * 1.1 = 2200 ألف روبل.

متوسط ​​رصيد رأس المال العامل = حجم المنتجات المباعة / نسبة الدوران

لدوران \ u003d مدة الفترة التي تم تحليلها / متوسط ​​مدة دوران واحد

باستخدام هاتين الصيغتين ، نشتق الصيغة

متوسط ​​رصيد رأس المال العامل = حجم المنتجات المباعة * متوسط ​​مدة دوران واحد / مدة الفترة التي تم تحليلها.

• متوسط ​​الرصيد المتوسط ​​الإجمالي في العام السابق = 2000 * 50/365 = 274
• متوسط ​​الرصيد المتوسط ​​الإجمالي في السنة الحالية = 2200 * 48/365 = 289

289/274 = 1.055 في السنة المشمولة بالتقرير ، زاد متوسط ​​رصيد رأس المال العامل بنسبة 5.5٪

مهمة

تحديد التغيير في متوسط ​​معامل تحديد رأس المال العامل وتأثير العوامل على هذا التغيير.

لتأمين = متوسط ​​رصيد رأس المال العامل / تكلفة البضائع المباعة

• للتوحيد حسب المجموعة ، فترة الأساس = (10 + 5) / (40 + 50) = 15/90 = 0.1666
• لتوحيد فترة إعداد التقارير للمجموعة = (11 + 5) / (55 + 40) = 16/95 = 0.1684

مؤشر التغيير العام في معامل التثبيت

• \ u003d SO (متوسط ​​الرصيد) _1 / RP (المنتجات المباعة) _1 - SO_0 / RP_0 \ u003d 0.1684 - 0.1666 \ u003d 0.0018

مؤشر التغيير في معامل التوحيد من التغيرات في متوسط ​​رصيد رأس المال العامل

• = (SO_1 / RP_0) - (SO_0 / RP_0) = 0.1777 - 0.1666 = 0.0111

مؤشر التغيير في معامل التثبيت من التغيرات في حجم المنتجات المباعة

• = (SO_1 / RP_1) - (SO_1 / RP_0) = -0.0093

يجب أن يساوي مجموع المؤشرات الفردية المؤشر العام = 0.0111 - 0.0093 = 0.0018

حدد التغيير الإجمالي في رصيد رأس المال العامل ، ومقدار رأس المال العامل (المتضمن) المفرج عنه نتيجة لتغيير السرعة وتغيير حجم المبيعات.

• متوسط ​​التغيير في رصيد رأس المال العامل = 620 - 440 = 180 (زيادة بمقدار 180)

المؤشر العام للتغيير في رصيد رأس المال العامل (CO) \ u003d (RP_1 * prod.1.turnota_1 / أيام في الربع) - (RP_0 * prod.1.turnota_0 / أيام في الربع)

• مدة دوران 1 في ربع التقرير = 620 * 90/3000 = 18.6 يوم
• مدة دوران واحد في الربع السابق = 440 * 90/2400 = 16.5 يوم

مؤشر تغيير نظام التشغيل من التغييرات في حجم المنتجات المباعة

• \ u003d RP_1 * prod.1ob._0 / ربع - RP_0 * prod.1ob._0 / ربع \ u003d 3000 * 16.5 / 90 - 2400 * 16.5 / 90 \ u003d 110 (زيادة في رصيد رأس المال العامل بسبب زيادة في حجم المبيعات)

مؤشر التغيرات في الأصول الثابتة من التغيرات في معدل دوران رأس المال العامل

• = RP_1 * إنتاج .1rev._1 / ربع - RP_1 * إنتاج .1rev._0 / ربع = 3000 * 18.6 / 90 - 3000 * 16.5 / 90 = 70

الاصول المتداولة- أحد الموارد التي بدونها يتعذر النشاط التجاري للمشروع. حساب وتحليل المؤشرات دوران الاصول المتداولةسيتم النظر في تحديد كفاءة إدارة هذا المورد في هذه المقالة.

الأصول المتداولة وتكوينها ومؤشرات التحليل

تحليل منهجي نشاطات تجاريةتعتمد الشركات كعنصر من عناصر الإدارة الفعالة على حساب عدد من المؤشرات وتطبيع قيمها. تتيح المقارنة بين المؤشرات الفعلية والقياسية تحديد الأنماط المختلفة في العمليات التجارية ، والقضاء على المخاطر ، واتخاذ قرارات الإدارة الصحيحة في الوقت المناسب.

المصدر الرئيسي للمعلومات لحساب المعاملات التحليلية هو البيانات المالية.

يعتمد جزء كبير من الحسابات على معلومات حول الحركة والأرصدة الاصول المتداولة.

ل الاصول المتداولةتشمل الأنواع التالية من أصول الشركة:

• المخزونات ، بما في ذلك المواد الخام والمواد والسلع لإعادة البيع والبضائع المشحونة والمنتجات النهائية والمصروفات المدفوعة مقدمًا ؛
• ضريبة القيمة المضافة على الأصول المشتراة ؛
• الحسابات المستحقة؛
• استثمارات مالية؛
• نقدي.

وفقًا لبيانات PBU 4/99 "البيانات المحاسبية للمنظمة" الاصول المتداولةالشركات واردة في القسم الثاني من الميزانية العمومية. غالبًا ما تجد في الأدبيات المصطلحين "رأس المال العامل" أو "الأموال المتداولة".

قيمة الاصول المتداولةتستخدم في حساب المؤشرات التالية:

• الربحية

• السيولة.

• الاستدامة المالية.

دعونا نلقي نظرة فاحصة على تحليل دوران الأصول المتداولة، وهو أحد الجوانب التي تميز النشاط التجاري للمؤسسة.

لماذا تحتاج إلى تحليل دوران الأصول الحالي؟

يتم بالضرورة الإفصاح عن ديناميكيات المؤشرات التي تميز معدل دوران رأس المال العامل في المعلومات المصاحبة للبيانات المالية (البنود 31 ، 39 PBU 4/99) ، كجزء من مجموعة المعاملات التي تسمح للمستخدمين المهتمين بالقوائم المالية بتقييم الاستقرار المالي ، السيولة والنشاط التجاري للمؤسسة. الاصول المتداولةوتقييمها العادل يتم فحصها بعناية في عملية تدقيق البيانات المالية.

تتيح لك الإدارة المختصة للأموال المتداولة جذب مصادر الائتمان بشكل فعال لتمويل الأنشطة الحالية. لتقييم الجدارة الائتمانية للمؤسسة ، تستخدم البنوك مؤشرات معروفة لتقييم الأنشطة المالية والاقتصادية. بناءً على ترتيب هذه المؤشرات ، يتم منح المؤسسة تصنيفًا معينًا تعتمد عليه شروط الائتمان ، بما في ذلك معدل الائتمان ومقدار الضمان ومدة القرض. الاصول المتداولةقد تعمل أيضًا كضمان لالتزامات القروض.

إن وجود نظام للمعاملات التحليلية يسهل إلى حد كبير الحوار مع السلطات الضريبية ، إذا كان من الضروري شرح أسباب الخسائر الموسمية. الاصول المتداولةقد يتسبب في زيادة خصومات ضريبة القيمة المضافة على مبلغ ضريبة القيمة المضافة المستحقة.

ضع في اعتبارك إجراء حساب نسب الدوران.

نسبة دوران الأصول الجارية

توضح نسبة الدوران عدد المرات في الفترة قيد المراجعة الاصول المتداولةتحويلها إلى نقد والعكس صحيح. يتم حساب المعامل بالصيغة:

كوب \ u003d ب / SSOA ،

حيث: Cob - نسبة دوران الأصول المتداولة ;

ب - إيرادات السنة أو فترة تحليل أخرى ؛

SSOA - متوسط ​​التكلفة الاصول المتداولةلفترة التحليل.

يجب الانتباه إلى حساب متوسط ​​التكلفة الاصول المتداولة. لأغراض الحصول على القيمة الصحيحة لنسبة الدوران ، من المنطقي تقسيم الفترة التي تم تحليلها إلى فترات متساوية وحساب متوسط ​​التكلفة باستخدام الصيغة التالية:

SCOA \ u003d (COA0 / 2 + COA1 + COAn / 2) / (n - 1) ،

حيث: SSOA - متوسط ​​التكلفة الاصول المتداولةلفترة التحليل ؛

SOA0 - رصيد الأموال المتداولة في بداية الفترة التي تم تحليلها ؛

СОА1 ، СОАn - رصيد الأموال المتداولة في نهاية كل فترة متساوية من الفترة التي تم تحليلها ؛

n هو عدد الفواصل الزمنية المتساوية في الفترة التي تم تحليلها.

ستأخذ طريقة حساب متوسط ​​تكلفة الأموال المتداولة في الاعتبار التقلبات الموسميةالمخلفات ، وكذلك تأثير العوامل الخارجية والداخلية.

ومع ذلك ، فإن قيمة نسبة الدوران المحسوبة تعطي فقط معلومات عامةحول حالة النشاط التجاري للمؤسسة ولا قيمة لها للإدارة دون تحليل ديناميكياتها ومقارنتها بالمؤشرات القياسية.

دوران الأصول المتداولة: الصيغة بالأيام

المؤشر الأكثر إفادة من وجهة نظر إدارة الأنشطة التجارية للمؤسسة هو معدل دوران الأصول الحالية في أيام أو وحدات زمنية أخرى (أسابيع ، أشهر). يمكن حساب هذا المؤشر باستخدام الصيغة:

حول \ u003d K_dn / Cob ،

حيث: حول - دوران في أيام؛

K_dn - عدد الأيام في فترة التحليل ؛

Cob - نسبة دوران الأصول المتداولة.

يتم تحديد القيم المعيارية للدوران بالأيام ونسبة الدوران من قبل المؤسسة بشكل مستقل بناءً على تحليل مجموعة من العوامل ، مثل شروط العقود وخصائص الصناعة ومنطقة النشاط وما إلى ذلك.

الاصول المتداولةلها هيكل مختلف حسب نوع النشاط. على سبيل المثال ، إذا كانت المؤسسة تقدم خدمات وليس لديها مخزون ، فإن التركيز في تحليل دوران الأصول الحالية سيكون على المستحقات. إدارة فعالةهذا النوع من الأموال المتداولة سيمنح الشركة الفرصة للإفراج عن الأموال المجمدة في الذمم المدينة وبالتالي تحسين المركز المالي للمؤسسة.

كيف يمكن تحديد معيار دوران المستحقات؟ من الضروري مقارنة معدل دوران المستحقات مع معدل دوران الحسابات المستحقة الدفع. سيكون التأثير الاقتصادي لإدارة الذمم المدينة أعلى ، وكلما زاد الفائض في أيام دوران الحسابات الدائنة على معدل دوران الذمم المدينة.

سيتيح تحليل ديناميكيات مؤشرات دوران المستحقات تحديد الاتجاهات السلبية في حالة ظهور الديون غير القابلة للتحصيل في المستحقات.

نتائج

الاصول المتداولةالمؤسسات هي مورد سريع التغير يتفاعل بشكل أكثر حدة مع التغيرات في بيئة الأعمال الخارجية والداخلية. مؤشرات الدوران الاصول المتداولةهي مؤشر مهم لفعالية الأنشطة التجارية للمؤسسة.

أهم مؤشرات استخدام رأس المال العامل في المؤسسة هي نسبة دوران رأس المال العامل ومدة دوران واحد.

نسبة دوران رأس المال العامليوضح (كوب) عدد التحولات التي تم إجراؤها بواسطة رأس المال العامل للفترة التي تم تحليلها (ربع ، نصف سنة ، سنة). يتم تحديده من خلال الصيغة

حيث Vp - حجم المبيعات للفترة المشمولة بالتقرير ؛

O cf - متوسط ​​رصيد رأس المال العامل لفترة التقرير.

مدة الدور الواحد بالأيام(هـ) يوضح المدة التي تستغرقها المؤسسة لإعادة رأس مالها العامل في شكل عائدات من بيع المنتجات. يتم تحديده من خلال الصيغة

حيث T هو عدد الأيام في الفترة المشمولة بالتقرير.

مؤشر مهم للاستخدام الفعال لرأس المال العامل هو أيضا عامل الاستفادة من الأموال المتداولة.يميز مقدار رأس المال العامل المقدم مقابل فرك واحد. عائدات بيع المنتجات. بمعنى آخر ، إنه يمثل كثافة رأس المال الحالية ، أي تكاليف رأس المال العامل (في كوبيل) للحصول على فرك واحد. بيع المنتجات (أعمال ، خدمات). يتم تحديد عامل استخدام الأموال المتداولة بالصيغة التالية:

حيث Кз - عامل تحميل الوسائل في المقابل ، kop ؛

100 - تحويل الروبل إلى كوبيل.

عامل تحميل الأموال المتداولة (Kz) هو المعاملة بالمثل لنسبة دوران الأموال (Kob). كلما انخفض عامل تحميل الأموال ، زادت كفاءة استخدام رأس المال العامل في المؤسسة ، وتحسن مركزها المالي.

مثال

بالنسبة للسنة المشمولة بالتقرير ، بلغ حجم مبيعات المنتجات 20 مليار روبل ، ومتوسط ​​الرصيد السنوي لرأس المال العامل - 5 مليارات روبل. بالنسبة للفترة المخططة ، من المخطط زيادة حجم المبيعات بنسبة 20 ٪ ، ونسبة الدوران - بمعدل دوران واحد.

تحديد مؤشرات استخدام رأس المال العامل في فترة إعداد التقارير والتخطيط وإصدارها.

حل

1. نحدد مؤشرات استخدام رأس المال العامل للفترة المشمولة بالتقرير:

2. نحدد مؤشرات استخدام رأس المال العامل في فترة التخطيط:

3. تحديد الإفراج عن رأس المال العامل:

حيث Qo - الحاجة إلى رأس المال العامل في فترة التخطيط ، إذا لم يكن هناك تسريع في دورانها ؛

Q pl - الحاجة إلى رأس المال العامل في فترة التخطيط ، مع مراعاة تسارع معدل دورانها.

يعتمد معدل دوران رأس المال العامل في المؤسسة على العوامل التالية: مدة دورة الإنتاج ؛ جودة المنتج وقدرته التنافسية ؛ كفاءة إدارة رأس المال العامل في المؤسسة لتقليلها ؛ حل مشكلة تقليل استهلاك المواد للمنتجات ؛ طريقة توريد وتسويق المنتجات ؛ هياكل رأس المال العامل ، إلخ. هذه هي طرق تسريع معدل دوران رأس المال العامل في المؤسسة.

أنظر أيضا: